2019年4月基金从业资格考试私募股权投资基金基础知识真题及标准答案.pdfVIP

2019 年 4 月基金从业资格考试私募股权投资基金基础知识真题精选 (总分：49.00，做题时间：120 分钟) 一、单项选择题 (总题数：47 ，分数：49.00) 1.合格投资者必须具备的要素包括（ ）。 Ⅰ.具备风险识别能力 Ⅱ.达到规定的资产规模或收入水平 Ⅲ.具备风险承担能力 IV.具备专业的投资能力（分数：1.00） A.Ⅲ、IV B.Ⅰ、 Ⅱ、Ⅲ √ C.Ⅰ、 Ⅱ、Ⅲ 、IV D.Ⅰ、Ⅲ、IV 解析： 2.关于股权投资基金管理人的内部控制，表述正确的是（ ）。 Ⅰ.股权基金管理人开展业务外包应制定相应的风险管理框架及制度 Ⅱ.投资决策应符合合同所约定的预期收益、投资范围、投资策略 III.所有基金都应当由基金托管人进行托管 Ⅳ.管理人选择基金服务机构时，应关注该服务机构是否存在与基金服务业务相冲突的其他业务（分数：1.00） A.Ⅰ、Ⅳ √ B.Ⅱ、IV C.Ⅱ、Ⅲ D.Ⅰ、 Ⅱ、Ⅳ 解析： 某股权投资基金的合同条款约定，单个投资项目退出后开展分配，其分配顺序为： （1）按投资者出资比例返还投资本金； （2）按照每年8%的门槛收益率向投资者分配优先回报； （3）管理人按照投资者已获优先回报的25%获得追加分配； （4）按照投资者80%、管理人 20%的比例分配剩余利润。假设该基金的资金全部来自投资者，且不考虑所以税收和基金费用。（分数：2） (1).该股权投资基金投资的 A 项目，投资金额 2000 万元，投资期限 1 年，退出金额 3000 万元，项目退出后立即分配，该项目者和管理人可分得的金额分别为（ ）。（分数：1） A.2400 万元和 600 万元 B.2816 万元和 184 万元 C.2800 万元和 200 万元 √ D.3000 万元和 0 万元 解析： (2).该股权投资基金投资的 C 项目，投资金额 2000 万元，投资期限 2 年，退出金额 2100 万元，项目退出后立即分配，该项目投资者和管理人可分得的金额分别为（ ）。（分数：1） A.1700 万元和 400 万元 B.2080 万元和 20 万元 C.2000 万元和 100 万元 √ D.2100 万元和 0 万元 解析： 3.关于竞业禁止条款，表达正确的是（ ）。（分数：1.00） A.竞业禁止只能以约定形式出现，无基于法律直接规定而产生的竞业禁止义务 B.竞业禁止条款的目标是保障股权投资基金的利益，对 目标公司的利益则有一定损害 C.竞业禁止条款不仅可以限制员工本人生产与公司有竞争力关系的同类产品或经营同类业务，也可以禁止员工劝诱其他员工从公司离职 √ D.竞业禁止条款只能限制在职的公司成员，对员工离职后的行为没有约束作用 解析： 4.股权投资基金是否选择托管，通常由（ ）。（分数：1.00） A.基金销售机构单独决定 B.基金管理人单独决定 C.基金投资者和基金管理人共同约定 √ D.基金投资者单独决定 解析： 5.关于企业估值方法中的清算价值法，表达错误的是（