应收账款管理实务策划控股XXXX年年会版.pptxVIP

应收账款管理实务筹划;应收账款的产生原因; 现金链条的“隐形杀手〞。 利润的“潜在漏洞〞。 三角债的主要成因。 ; 应收账款的潜在风险;特别是产生坏账风险，造成了应收账款所指的该项业务血本无归，已成为了大多数企业最致命的经营风险。 导致的原因： 1、业务扩大营业规模和利润的激进冒险心理 2、缺乏风险管理意识和应急预案。 3、违反响收账款管理内控流程 4、社会信用道德水平“世风日下〞 5、政府对信用监管的能力缺乏或管理缺失 6、社会鉴证机构鱼龙混杂;传统的应收账款管理模式;;;应收账款的现代管理原那么; ;应收账款的现代管理方式; 事前管理：在应收账款产生之前进行管理介入。 核心内容：是否可以产生赊销？ 赊销的比例和规模如何？ 赊销事项的风险预估和防范预案设计。 ;13;事前管理手段一：客户资信调查 调查内容： 客户净资产状况、负债情况 客户长短期偿债能力显示。 客户营业额的历年趋势。 客户银行资信情况、信用等级情况。 客户经营性现金流的历年状况。 客户的资产分布情况，其中固定资产和存货组成 和状况。 ;事前管理手段一：客户资信调查 调查时的关注点： 1、资产负债率情况。 从经验分析，一般工业企业的资产负债率在60%以内，商贸企业在70%以内，相对属于正常水平，但单纯的资产负债率高，仅仅只能反映出该企业有偿债风险出现的可能， 但仍不能说明实际的偿债能力。这样就必须借助其他两个辅助指标，即短期偿债能力和经营性现金净流量值。 “感冒能导致肺炎的可能，但不是每一次感冒都会引发成肺炎〞 ;2、短期偿债能力指标，如流动比率、速动比率。 该指标根据不同企业的具体情况，应变换使用，如一些企业的经营性质，使存货量本身不大或存货属于较易变现的企业，可着重于观察其流动比率，但存货将相对较大，且存货属于特定商品，难以在短期变现，那么必须重点关注其速动比率。 教科书一直宣扬：流动性比率超过2，速动比率超过1，为好的指标。个人认为：在目前国内企业，这个标准较难到达。一般到达1以上和以上就已经很不容易了！;3、经营性现金净流量 显示了一个经营周期内，企业经营性的现金收入和为取得收入而支付出去的现金支出的差值。 理论上：正值为正常 负值为不正常。 关键：关键是经营周期的长短。 长期的经营性现金净值=企业利润+折旧+摊销 但由于往来款、存货等因素以及企业营业模式的不同，导致一个较短的经营周期〔如一年内〕无法准确的掌握到企业经营现金收支的真实情况。因此，该指标是一个需要以长远的眼光观察的指标。个人以为，以三年为周期来评判，较为准确。 〔这里感觉内容好乱。梳理下 ?〕; 特别提示：评价企业的偿债能力，需将资产负债率、流动比率〔或速动比率〕、经营性现金净流量三者相结合，并以相对较长的期限进行综合观察。;4、企业的营业额指标-“营业收入〞 营业收入指标，一般需观察企业较长时间段内，各个年份企业的营业额变动趋势。 各年的平稳上升那么较佳。 注意：在最近年度内，企业在没有资本性注入的情况下，出现营业额的大幅攀升，是非常危险的事情，企业有可能超过自身的“可持续增长率〞，造成负债的增加，导致偿债能力和现金流出现风险。 ;特别提示： 有些企业为获取银行授信和企业赊销额度，有可能采用各种非正常方式提高本年度的营业额。 非正常手段的类别： A、进行低价交易和无利性交易，提高营业额。 B、虚构不真实性交易。 防范手段： A、观察各年的毛利率水平，是否有较明显的下降趋势。 B、观察应收账款各年余额的变动情况，有无明显的上升 ;5、主要资产的实际变现能力，特别是长期资产构成和变现能力。 进一步了解企业短期变现能力。如果固定资产、无形资产、递延资产的比例过高，那么流动性相对受到了压制。资产变现能力缺乏，影响到其还债能力和资金流动能力。 同时，再了解该企业固定资产的构成。特别是较能保值变现的房产、通用设备。并了解是否有专用设备、非通用设别、政府特许经营商品所使用的设备、土地使用权，以及长期资产是否已经经过了抵押、质押；固定资产实际的产权拥有人等具体情况。 ;6、赊账企业的信用情况。 包括主要银行的信用等级情况、最近法律诉讼情况、有无逃税事件的发生等以及主要负责人的信用情况。 主要负责人：企业的董事长、总经理、主管业务的副总或直接负责人、财务总监或财务主要负责人。 同时也需了解的内容还包括：主要负责人的人品口碑等相应能反映出信用状况的一切信息。 ;客户资信调查的信息