《酒店财务管理（第3版）》课件3.pptVIP

资产增长率指标 资本扩张指标 酒店现金流量分析 （一）现金结构分析 1．现金收入结构分析 2．现金支出结构分析 3．现金净额结构分析 现金比率分析 现金比率 现金比率，也叫现金流动负债比率，是现金余额与流动负债的比率。 经营净现金比率 经营净现金比率是经营活动的净现金流量与流动负债的比率。 现金再投资比率 现金再投资比率是企业经营活动中现金净流量中被保留的部分与企业资产的比率，是评价企业再投资的指标。 每股现金流量 每股现金流量反映企业发行在外每股普通股的现金流量。 酒店财务管理 一、酒店财务分析概述 二、酒店偿债能力分析 三、酒店资产营运能力分析 四、酒店获利能力分析 五、酒店发展能力分析 六、酒店现金流量分析 模块九 酒店财务分析 酒店财务分析概述 财务分析是指以会计报表和其他资料为依据和起点，采用专门方法，系统介绍和评价企业的过去和现在的经营成果、财务状况及其变动，目的是了解过去、评价现在、预测未来，帮助利益关系集团改善决策。 酒店会计报表介绍 　　1．资产负债表 　　2．利润表 　　3．现金流量表 财务分析主体及分析目的 1．企业的投资者或股东 2．企业大股东或投资者 3．企业的债权人 4．企业的经营管理者 5．企业的供应商和客户 6．企业职工 7．企业的竞争对手 8．政府有关部门 财务分析方法 1．比较分析法 2．比率分析法 3．趋势分析法 4．因素分析法 财务分析标准 在财务分析过程中，需要选择一定的标准，作为对比、分析、评价的标准。在实践过程中，可作为分析标准的通常有以下几种： （1）目标标准又称为理想标准 （2）行业标准 （3）历史标准 酒店偿债能力分析 （一）短期偿债能力 1．流动比率 （一）短期偿债能力 2．速动比率 酒店偿债能力分析 （二）长期偿债能力 1．负债比率 酒店偿债能力分析 （二）长期偿债能力 2．利息保障倍数 酒店偿债能力分析 酒店资产营运能力分析 （一）短期资产营运能力分析 　　1．货币资金分析 　　货币资金是企业经营过程中保留为货币形态的那部分资金，包括：现金、银行存款、其他货币资金。 应收账款分析 　应收账款是企业因赊销商品、提供劳务等业务形成的、为购货和接受劳务单位所占用的资金。 应收账款周转情况分析 应收账款周转情况分析在对应收账款周转情况进行分析时，可以采用应收账款周转率和应收账款周转天数两个指标。 应收账款账龄分析 存货分析 存货是企业在经营过程中为销售或耗用而储备的物资。 营业周期分析 营业周期是指从购入存货到存货售出收取现金为止的这段时期。 营业周期=应收账款周转天数+存货周转天数 长期资产营运能力分析 长期资产是指企业使用期超过一年以上的那部分资产。 固定资产营运能力分析 固定资产营运能力主要是通过固定资产周转率来反映的。 固定资产利用情况分析 固定资产营运能力主要是通过固定资产周转率来反映的。 固定资产利用效果分析 为全面反映企业使用固定资产为企业所带来的经济效益，可以使用固定资产利润率指标。 总资产营运能力分析 企业资产在经营过程中使用效果如何，取决于企业的经营能力、资产构成比率是否合理等因素。评价企业总资产营运能力可以使用总资产周转率指标。 酒店获利能力分析 （一）主营业务获利能力分析 1．主营业务利润率 主营业务是企业的主要经营业务，也是企业获取盈利的主要来源。 主营业务毛利率 　　企业经营所获取的收入扣除成本后，如果有余额，即为销售毛利额。 资产获利能力分析 总资产报酬率 为评价企业资产的使用效率如何，可以采用总资产报酬率指标。 资本金利润率 企业的投资者评价所投入资金的获利能力，可以采用资本金利润率指标。 酒店发展能力分析 销售增长率指标