西南财经大学：2017中国工薪阶层信贷发展报告.pdfVIP

西南财经大学：2017 中国工薪阶层信贷发展报告 2017 中国工薪阶层信贷发展报告】 “中国有超四分之一的就业人口属于工薪阶层，数量庞大。作为劳动力人口 的主力，对经济发展至关重要。” 12 月 12 日，由中腾信金融信息服务（上海） 有限公司 （简称“中腾信”）与中国家庭金融调查 （CHFS）与研究中心 （简称“中 心”）在京联合发布《中国工薪阶层信贷发展报告》（简称“报告”），利用长期积 累的数据进行深入分析，首次揭示中国工薪阶层的负债现状和发展趋势。 中腾信董秘魏昆在致辞中指出：伴随中国消费升级，消费金融行业快速发展， 工薪阶层消费需求进一步被释放，但工薪阶层的真实负债状况，因为缺乏大规模 调查和权威数据，几乎没有披露。在西南财大入户调查数据和中腾信业务实践数 据的基础上，我们联合推出了中国第一份工薪阶层信贷发展报告。希望通过这份 报告发掘工薪阶层的负债真相，分析消费金融行业存在的机遇与风险，并探寻这 个庞大群体的信贷需求——对中国未来消费经济产生的影响。 据悉，西南财经大学下属的中国家庭金融调查与研究中心，自 2011 年起追 踪中国家庭金融动态，2017 年成功完成第四次调查，样本覆盖全国 4 万余户家 庭，包括 29 个省、363 个县。中腾信是专注于工薪阶层消费金融科技服务的企 业，在全国主要城市建立了 140 多个营业部，线上服务主体小花钱包的注册用户 超过 1600 万。 工薪家庭债务风险可控 一般认为，工薪阶层拼命工作却“越来越穷”，整体消费的增长受限，这往 往被归咎于家庭债务积累的速度过快。而报告数据显示，两亿工薪阶层组成的工 薪家庭，八成以上其家庭资产、收入和消费处于中等及以上水平。 报告数据显示，中国家庭债务风险整体处于可控范围，65.6%的有债务家庭 的债务收入比低于2。中国家庭部门杠杆率2017 年 9 月底达到 52.6%，低于美国、 日本等发达经济体60%以上的水平，更远低于85%的警戒水平。 路诚数据董事长范若愚结合其自主的专注工薪阶层数据产品进行了分析，认 为中国家庭总体债务水平比美国低，特别是工薪家庭。比如国内运营商数据显示 工薪阶层白天固定在一个地方上班，同时政府相关数据显示工薪阶层有合同、工 作稳定等特点。但仍需警惕高债务收入比家庭的偿债风险，如非工薪家庭的收入 水平较低且波动较大，其偿债风险较高。 六成消费信贷需求得不到满足 据甘犁介绍，中国居民消费需求的增加，带动了消费金融的快速增长。但现 实中，消费金融供给不足，反过来对居民消费形成了制约。从《报告》的很多数 据和结论来看，工薪阶层存在较大的消费信贷缺口。 《报告》数据显示，从信贷总需求金额来看，工薪家庭平均总信贷需求额为 26.5万元，远高于非工薪家庭的13.3万元，前者需求是后者的接近2倍。工薪 阶层消费信贷额2013年至2017年的年均复合增长率达25.7%，高于房产信贷额 增长5.5个百分点。 值得注意的是，只有一半工薪家庭的信贷需求得到了满足，特别是消费信贷 （不含房贷）方面，工薪家庭和非工薪家庭的满足度较低分别为40.4%和34.5%， 存在较大的消费信贷缺口。 魏昆认为，这是由两个原因导致：一是传统金融机构普惠金融服务存在利率 管制，商业上难以持续导致动力不足；二是传统金融机构的服务方式和能力还不 足以覆盖长尾人群。传统金融机构迫切需要类似中腾信等科技金融服务公司来提 升服务效率，通过互联网和科技手段，解决这部分人群消费金融服务需求。 合理负债可促进家庭财富增加 《报告》认为，合理的信贷可以促进家庭财富的增加，刺激家庭消费，释放 中国家庭的消费潜力。《报告》显示，主动负债（投资、购房等）家庭2013年至 2017年财富增长速度比被动负债（教育、医疗等）家庭高了2.4个百分点，并 且其消费的增长速度也快于被动负债家庭。 魏昆认为，这正体现了普惠金融的意义——如果消费金融科技企业，能够通 过自己的核心能力，服务到更多人群，改善他们的生活质量，促进家庭财富的增 加，带来幸福感的提升。 工薪阶层的借款渠道和还款意愿 新兴消费金融机构借助互联网和科技手段与银行错位竞争，银行满足了工薪 阶层的房贷需求，但在消费信贷需求方面，工薪阶层更倾向于非银行渠道。 《报告》显示，排除房贷后，工薪阶层向非银行渠道借款的倾向明显上升， 非银行渠道是指亲朋好友和其他渠道（含消费金融公司、网络借贷平台和民间金 融组织）。从工薪家庭计划借款渠道来看，