现金流量与资金时间价值概述.pptVIP

【例2-5】某企业计划建造一条生产线，预计5年后需要资金1000万元，设年利率为10%，问现需要存入银行多少资金？ 三、等额分付类型公式 等额年值与将来值之间的换算 1 2 n n－1 0 A A A A （等额年值） 1 2 n n－1 0 F（将来值） 基本模型 等额分付系列公式应用条件 1.每期支付金额相同，均为A； 2.支付间隔相同，通常为1年； 3.每次支付都在对应的期末，终值与最后一期支付同时发生。 A F 0 n 1 2 3 4 n－2 n-1 1.等额分付终值计算公式 已知一个技术方案或投资项目在每一个计息期期末均支付相同的数额为A ，设利率为i，求第n年末收回本利F 。 称为等额分付终值系数，记为 A已知 F？ 0 n 1 2 3 4 n－2 n-1 【例2-6】某单位在大学设立奖学金，每年年末存入银行2万元，若存款利率为3%。第5年末可得款多少？ 2.等额分付偿债基金计算公式 已知F ，设利率为i，求n年中每年年末需要支付的等额金额A 。 称为等额分付偿债基金系数，记为 F已知 A？ 0 n 1 2 3 4 n－2 n-1 【例2-7】某厂欲积累一笔福利基金，用于3年后建造职工俱乐部。此项投资总额为200万元，设利率为5%，问每年末至少要存多少钱？ 变化 若等额分付的A发生在期初，则需将年初的发生值折算到年末后进行计算。 3 A F 0