《金融法学》教学课件131.pptVIP

(二)准确定位原则 1.必须认识到，作为政府对金融业实施的外部规范和约束，作为政府对市场缺陷的一种矫正，金融监管本身也有缺陷。 2.必须认识到，就维护金融安全、提高金融业效率、保护金融消费者利益而言，金融监管不是万能的，在某种意义上，它甚至不是首要的决定因素。 3.应当正确界定金融监管的边界。具体而言，就是要处理好金融监管与金融机构经营管理自主权之间的关系。 (三)兼顾金融安全与金融效率的原则 　　在金融监管中，旨在维护金融安全的监管措施，多半具有抑制金融竞争、减损金融效率的负面效果，如市场准入控制、业务范围限制、利率限制等。但反过来，金融效率源于金融竞争，如果金融市场竞争过于激烈，则可能危及金融的安全。 　　从根本上讲，金融效率才是金融监管的终极目标，但它的实现，却又以金融安全为前提。金融安全与金融效率虽然有对立的一面，但也有统一的一面，金融监管应当在二者之间建立适当的平衡。 (四)成本收益分析原则 　　成本收益分析是应用经济学的一种方法。 　　金融监管决策应当以成本收益分析为基础。一项规则，一种措施，如果预期成本高于预期收益，就不应当出台；如果实际成本高于实际收益，就应当废除或终止。 　　目前，越来越多的国家将成本收益分析引入了金融监管过程。 (五)国际合作原则 　　时下，金融监管仍是以各国主权为基础的。然而，在国际金融市场高度一体化、金融机构跨境经营、资本全球流动、金融风险跨国传播的情况下，已经没有任何一个国家具有单独对金融业实施有效监管的能力。加强金融监管领域的国际协调与合作，是世界各国惟一的明智选择。 　　金融监管国际合作可以是双边的，也可以是多边的，且合作领域非常广阔，诸如划分监管责任、协调监管行动、交流监管信息、制定统一的监管标准等。 返回 第二节 金融监管的主要环节 一、市场准入控制 (一)金融机构的设立审批管理 　　关于金融机构的设立，各国都规定了较普通企业更为严格的条件和程序。在设立条件上，通常特别强调最低资本额、高层管理人员的素质、内部控制制度以及业务前景等因素；在设立程序上，除依法进行注册登记外，还必须事先获得监管当局的批准。通过设立审批管理，政府可以有效地控制金融机构的质量，防止劣质金融机构混入市场，减少危机隐患。 (二)金融机构的业务范围管理 　　对某一类金融机构而言，有一个法定的经营范围；但就某一家金融机构而言，其经营范围需要由监管当局在法定的经营范围内具体核准。金融机构只能经营法定范围内经监管当局核准的业务。 　　对金融机构进行业务范围管理的最核心问题，在于是否允许银行业、证券业、保险业混业经营以及混业经营的组织形式。 　　分业经营体制与混业经营体制各有利弊。一般而言，混业经营有助于金融机构实现规模效益和范围效益，有助于金融机构通过资产多元化扩大利润来源、分散风险，有助于降低金融机构的经营管理成本，但由于资金在不同的细分市场具有不同的运动特性，混业经营在方便分散风险的同时又可能加大风险管理的难度，可能滋生利益冲突和助长监管制度套利。而分业经营虽然能够克服混业经营的种种弊端，但它人为地限制了金融机构的生存与发展空间，弱化了市场竞争和金融机构通过资产多元化分散风险的能力，相应地提高了机会成本，妨碍了金融创新。 　　在实行混业经营体制的国家，通常会对金融机构从事混业经营的组织形式进行限定。主要有三种模式：①单一法人模式。即允许单一法人实体直接从事混业经营，如德国的全能银行。②母子公司模式。即允许金融机构通过投资设立子公司经营他种业务。这种模式为大多数欧洲国家采用。③控股公司模式。即控股公司投资设立多个子公司经营不同的金融业务，但自身不经营业务。这种模式以美国为代表。 二、持续性监管 　　持续性监管是监管主体对已设金融机构经营的合规性与风险性进行的监管。 1.监管标准体系。监管标准通常涉及金融机构的资本水平、治理结构、内部控制、风险管理、财务指标等方面。 2.监管信息渠道。通过监管信息渠道，监管主体收集、整理有关监管对象的各种信息，以判断其是否遵守或达到了监管标准。 3.监管矫正措施。如果信息显示金融机构违反了相关准则，或者未达到相关指标，或者存在严重的风险隐患，监管主体应当在职权范围内，依法采取对应的矫正措施。 　　通货即纸币和铸币，只是货币构成中的一部分甚至是一小部分。在此之外，还有存款货币。存款货币是指银行账户中存户能够以支票或者电子方式“直接”进行支付的存款余额。 　　通货与存款的不同：①通货为法偿货币，存款货币不是法偿货币；②通货具备货币的各项职能，存款货币只拥有货币的部分职能；③通货是中央银行的负债，存款货币是商业银行的负债；④通货是有形货币，存款货币是无形货币；⑤通货可以直接使用，存款货币的使用必须借助支票或银行卡以及银行支付系统；⑥通货有多种面额和多种组合，可以满足各种金额的支付要求，