财务预算（上）无期初余额的年度预算编制3.pptx

适用于医疗、卫生等相关类别的演示POWERPOINT模板财务预算与控制 第七章 财务预算（上）：年度预算（5）应付账款的财务后果。 应付账款是在商品交易中由于延迟付款而形成的企业间的借贷关系，它是商业信用的一种形式，是所谓的“自发性筹资”。前面的预算编制中，存货和应收账款的出现，使得企业出现资金短缺问题，因此可以考虑融资解决。实践中常用的融资手段无外乎三种，即应付账款、借款、发行股票。第三节 无期初余额的年度预算编制三、具体编制过程 第七章 财务预算（上）：年度预算 由于发行股票时间较长，企业经常在应付账款和银行借款之间选择。借款的成本很明显，即借款利率，而应付账款是否存在成本？当存在现金折扣时，会存在极大的机会成本即放弃现金折扣成本；而不存在现金折扣时，大多数人会认为不存在成本，但是实践中采用延期付款和立即付款两种方式的采购单价肯定有差异，这其实就是一种成本。第三节 无期初余额的年度预算编制三、具体编制过程 第七章 财务预算（上）：年度预算 本例题中，假定企业首先选择的融资方式是应付账款。预算编制中，计算应付账款应运用类似于财务分析中“运营能力指标”中应付账款周转率的公式。应付账款周转次数＝（营业成本＋存货期末余额－存货期初余额）÷应付账款平均余额应付账款周转天数＝365÷应付账款周转次数＝应付账款余额×［365÷（营业成本+存货余额）］应付账款余额＝应付账款周转天数×（营业成本+存货余额）÷365＝应付账款周转天数×采购支出÷365第三节 无期初余额的年度预算编制三、具体编制过程 第七章 财务预算（上）：年度预算 通过上述公式的推导，结合本例题的条件，应在A29单元格中输入预算项目“应付账款”，在D29单元格中直接输入应付账款周转天数“60”这一预算变量，在I29单元格中建立公式“=J17/365*D29”。应付账款的间接财务后果是引起“采购支出”现金流出的减少，为单独反映这一问题，应在A18单元格中输入预算项目“付款延迟”，在J18单元格建立公式“=-I29”。第三节 无期初余额的年度预算编制三、具体编制过程 第七章 财务预算（上）：年度预算通过该部分的预算表编制可以明显看出，由于应付账款这种自发性融资的出现，企业资金缺口大为缩减，短缺数减少至2 143万元。第三节 无期初余额的年度预算编制三、具体编制过程 第七章 财务预算（上）：年度预算（6）固定资产的财务后果。 固定资产则是资本性支出，是指企业使用期限较长、单位价值较高，并且在使用过程中保持原有实物形态的有形资产，包括房屋及建筑物、机器设备和运输设备等。 固定资产的特点有二，一是使用寿命超过一个预算年度，二是为生产产品、提供劳务、出租或经营管理而持有，不出售。第三节 无期初余额的年度预算编制三、具体编制过程 第七章 财务预算（上）：年度预算 本例中假设ABC公司2017年将有1 000万元的新增固定资产，那么编制预算时首先应在A27单元格中输入预算项目“固定资产”，在I27单元格中直接输入“1 000”，并在E27单元格中输入标识“A”代表直接输入。新增固定资产引发的间接财务后果是现金流出的增加，因此需要在A21单元格中输入预算项目“资本支出”，并在J21单元格中建立公式“=-I27”。第三节 无期初余额的年度预算编制三、具体编制过程 第七章 财务预算（上）：年度预算 固定资产还有两个财务后果，即折旧费用和累计折旧，我们将在后面的存货与应收账款的损失与准备中一起说明。第三节 无期初余额的年度预算编制三、具体编制过程 第七章 财务预算（上）：年度预算（7）银行借款的财务后果。 通过固定资产部分的预算表编制，可以看出由于资本支出的增加，ABC公司资金缺口又开始放大，为弥补资金短缺，在不考虑股票融资的前提下，公司需要在应付账款和银行借款两种筹资方式中选择。 由于该公司已经存在近1.3亿元的应付账款，占到采购支出的16%，若进一步增加赊购力度，一方面供货商可能拒绝或者加价，另一方面应付账款还款期较短会增加公司的财务风险，因此在本例中假定ABC公司最终选择了银行借款3 000万元。第三节 无期初余额的年度预算编制三、具体编制过程 第七章 财务预算（上）：年度预算 在预算编制中，首先应在A30单元格中输入预算项目“银行借款”，在I30单元格中直接输入“-3 000”，并在E30单元格中输入标识“A”代表直接输入。银行借款的出现，会引发两个间接财务后果，即现金流入和利息费用的增加，因此要在A15单元格中输入预算项目“贷款注入”，在J15单元格中建立公式“=-I30”，然后在A11单元格中输入预算项目“利息费用”，在D11单元格中输入利率“0.06”这一预算变量，在H11单元格中建立公式“=I30*D11”。第三节 无期初余额的年度