2023年跨境物流行业分析报告.doc

2023年跨境物流行业分析报告 目 录 TOC \o 1-3 \h \z \u 一、行业分析 PAGEREF Toc369900078 \h 3 1、互联网重构国际航空货代产业的条件 PAGEREF Toc369900079 \h 3 （1）需求特质——需求碎片化，因电商而加速 PAGEREF Toc369900080 \h 4 （2）供给特征——动态定价与动态网络 PAGEREF Toc369900081 \h 6 （3）从人工撮合到电子撮合 PAGEREF Toc369900082 \h 7 2、电商衍生的金融服务——支付与供应链融资 PAGEREF Toc369900083 \h 9 二、标杆分析：外运发展 PAGEREF Toc369900084 \h 10 1、外运物流电商的三阶段发展构想——从B2B到B2C PAGEREF Toc369900085 \h 10 （1）内部E化——用互联网改造内部流程 PAGEREF Toc369900086 \h 10 （2）开放平台——惊险一跃，平台为王 PAGEREF Toc369900087 \h 11 （3）B2C——外贸电商与海淘概念第一股 PAGEREF Toc369900088 \h 12 2、国有企业能否具备发展互联网业务的决心与文化 PAGEREF Toc369900089 \h 14 （1）O2O——外运发展的营销与物理网络优势 PAGEREF Toc369900090 \h 14 （2）今天的外运发展是否具备互联网文化 PAGEREF Toc369900091 \h 15 3、外运发展互联网战略进展 PAGEREF Toc369900092 \h 16 （1）外部数据互联——近50家航空公司 PAGEREF Toc369900093 \h 16 （2）互联网物流电商平台 PAGEREF Toc369900094 \h 16 （3） APP——争夺客户移动入口 PAGEREF Toc369900095 \h 18 4、风险因素 PAGEREF Toc369900096 \h 19 一、行业分析 1、互联网重构国际航空货代产业的条件 根据国际航协IATA委托麦肯锡进行的研究，2023-2023年航空货代行业是整个航空产业链中最挣钱的环节。国信交运估算中国国际航空货代业2023年收入规模约460亿元。外运发展2023年国际航空货代收入28亿元，市场份额约6%，是这个非常分散的市场中的极少数大公司。 外运发展是首家尝试通过互联网重构航空货代行业的大型货代公司。 互联网对航空货代行业的重构，非常类似于证券交易所从经纪人的人工撮合，逐渐转变为电子撮合的过程。电子撮合在面对碎片化的需求以及动态变化的价格方面，比人工撮合具有显著的效率优势。 从行业属性看，我们认为航空货代传统模式本身具备需求端碎片化和供给端的动态定价两大特征。目前依赖于上万家货代公司十万经纪人 推销航空仓位的模式，被互联网所替代，几乎是必然的大趋势。 （1）需求特质——需求碎片化，因电商而加速 航空货运代理业务，是指航空货代公司接受客户委托，负责为客户制单报关、报验，并委托航空公司运输，最终将货物送交至收货人手中。 在实际业务操作中，类似外运发展的大型航空货代公司往往在多条航线上向航空公司批量订购定期货运舱位（由于以货板为基本单位，又称为“包板”），一个包板的空间经常需要汇聚数十家，甚至更多的客户的货物来拼凑填满。 因此，国际航空货代业务的需求端具有明显的碎片特征。 货代拿到包板后，向货主分销航空舱位，并提供报关、报检等增值服务。因此，传统的航空货代公司类似于航空公司货运舱位的分销商。对于航空货代公司而言，其包板成本是固定的，其需要在飞机起飞前尽可能多的揽货，并按照货板规格拼货打板，以提高所包货板的利用率。 近几年，随着互联网在中国渗透率的提高，外贸电商、海淘等跨境小单贸易增速明显快于大企业的国际贸易增速，航空货代行业需求端的碎片化特征愈加明显。 （2）供给特征——动态定价与动态网络 与机票一样，航空货运舱位同样属于易腐商品，即一旦飞机起飞，空臵的舱位价值就将归零。 为了在飞机起飞前，尽可能地装满货板，货代公司会根据舱位的出售情况，以及距离起飞的时间等，动态调整报价。 事实上，由于一级货代公司往往在多条航线上向多个航班批量包板，繁多的动态信息变化，需要货代公司不断地动态调整众多舱位的销售策略，从而形成一个复杂的动态网络。而目前，这种网络型的动态定价，是通过上万家航空货代公司的数万经纪人用 方式定价。 （3）从人工撮合到电子撮合 由于航空货代模式本身需求端