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2010年中国氯碱行业运行分析 2010年是中国的氯碱行业经历了一个极其复杂的一年。在全球宏观经济逐渐复苏、金融市场流动性持续恢复的大背景下, 原油、煤炭等大宗能源产品的价格呈现单边上涨的走势, 包括氯碱在内的众多基础工业原材料采购成本快速上涨。同时, 国内产业政策对“两高”类行业发展的调控和限制措施日趋严格, 以节能减排措施为先导, 包括淘汰落后产能、清洁生产以及极具针对性的电价调整等一系列政策, 宣告了整个行业发展“低政策成本”时代的结束。 产业结构调整和行业发展方式的转变, 对行业的发展提出了新的要求。如何应对新的内外发展环境, 抓住“十二五”国家宏观经济调整的窗口时机, 化解多年来氯碱行业高速发展中积累的内生性问题, 将是2011年乃至整个“十二五”期间行业各企业的战略性任务。 120 能源企业绩效下降,制约经济增长 近年来, 随着国民经济的快速发展, 国内氯碱行业发展迅速, 产业整体规模实力有了极大的提升。然而, 金融危机爆发后, 多年来行业快速发展过程中积累的低端产品产能结构性过剩、产业集中度不高等一系列影响行业可持续发展的内生性根本问题逐渐显露出来。在此背景下, 面对空前复杂的国内外宏观经济形势, 2010年上半年乃至前三季度, 国内氯碱行业在背负较大市场压力的情况下, 运营效益并未明显好转。 另一方面, 为保证在2010年年底前完成“十一五”国家节能减排目标, 从三季度开始, 大范围、高强度的节能减排政策陆续在全国各地铺开, 煤炭、电力等基础能源产品的价格随即应声而涨。可以说, 原材料成本的政策性上涨, 成为影响2010年三季度末至年底氯碱及相关行业主要产品市场变化的决定性因素。 1.12 2010年，我国氯碱产品市场形势分析 1.1.1 聚乙烯高位价格将继续有效推动 2010年国内聚氯乙烯不仅全年产量首次突破千万吨, 单月产量在11月份突破了百万吨, 全年国内聚氯乙烯总产量为1 130.1万t, 较2009年相比增长11.3%。虽然从三季度开始, 电石及氯碱企业受节能减排政策影响开工负荷普遍降低, 但聚氯乙烯高位价格刺激了大量新增产能在三季度末、四季度集中投产, 为全年聚氯乙烯产量的稳步增长奠定了基础。 2010年国内聚氯乙烯市场运行整体分为2个阶段。受年初冰雪天气对物流运输和原材料供应的影响, 国内聚氯乙烯价格高开后, 随即在需求市场表现沉闷的抑制下进入横盘整理, 特别是上半年政府针对房地产等过热经济领域出台的限制性政策也对市场预期形成了负面影响。然而, 从三季度开始, 涉及范围广且执行力度大的节能减排工作在短时间内大幅推升了电石、聚氯乙烯乃至整个氯碱行业的运营成本, 进而刺激市场价格在三、四季度出现一轮快速上涨行情, 华东地区乙烯法聚氯乙烯高端价格甚至一度涨至9 000～9 200元/t的近6年来的最高位。2010年中国聚氯乙烯市场价格走势如图1所示。 1.1.2 烧碱价格上涨刺激 2010年国内烧碱产量为2 086.7万t, 同比增长12.8%。为完成“十一五”节能减排目标, 下半年以来各地相继实施的限电、限产相关政策对烧碱产量的影响较为明显, 这也是三季度烧碱单月产量呈现下降趋势的主要原因。受聚氯乙烯和烧碱价格上涨刺激, 大量新增产能于三、四季度集中投产, 进而造成了四季度烧碱产量的反弹上升。 2010年上半年, 受供需基本面的抑制, 国内烧碱市场维持低位运行。从三季度开始, 受各地节能减排相关措施的影响, 企业被动降负造成部分区域市场货源供应不足, 烧碱价格出现了较为明显的上涨。仅10月一个月, 国内30%隔膜碱折百平均价格就上涨约250元/t, 32%离子膜碱价格涨幅也超过300元/t。受影响较大的华北地区, 32%离子膜碱折百出厂价格提涨幅度在600元/t以上。11月以后, 随着部分地区企业恢复开工, 以及新扩建装置能力逐渐达产, 市场货源量增多, 国内大部分地区烧碱价格出现一定程度下滑。2010年1-2月中国烧碱价格走势图如图2所示。 1.22 2010年，中国氯碱行业最重要的产品和相关聚氯乙烯 原材料对外贸易形势回顾 1.2.1 聚乙烯进出口规模增长迅速,出口持续下降 2010年聚氯乙烯纯粉进出口情况见表1。 由于海外市场需求恢复缓慢, 加之国内能源等成本居高不下, 国内聚氯乙烯对外贸易出现了进口量恢复性增长而出口量持续下降的结构性变化, 2010年国内聚氯乙烯纯粉出口量甚至低于金融危机全面爆发的2009年, 跌至2006年以来的最低水平。与此同时, 如果剔除金融危机因素导致2009年数据反常的因素, 2010年中国进口聚氯乙烯纯粉的数量已经升至2006年以来的高点。 1.2.2 美国、周边国家和地区的液碱出口增长缓慢 2010年烧碱出口情况见表2。 随着海外氧化铝市场的恢复, 2010年