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第四章复习思考题 1.简述财务报表编制的基本原则与注意事项。 【答案】 1）基本原则 （1）持续经营原则 （2）公允列报原则 （3）权责发生制原则 （4）信息列报的一致性原则 （5）重要性原则 （6）不可抵消原则 （7）信息列报的可比性原则 2）注意事项 （1）数字真实 （2）内容完整 （3）计算准确 （4）报送及时 （5）手续完备 （6）表首列报要求　企业应当在财务报表的显著位置至少披露：编报企业的名称、资产负债表日或财务报表涵盖的会计期间、人民币金额单位以及其他应当予以标明的事项。 （7）报告期间要求企业至少应当按年编制财务报表。 2.简述财务评价有哪些基本报表？ 【答案】 财务评价基本报表有现金流量表、损益表、资金来源与运作表、资产负债表和外汇平衡表。 3.背景：某项目计算期为10年，其中建设期2年，生产运营期8年。计算期第3年投产，第4年开始达到设计生产能力。建设期第1年贷款2000万元，自有资金4000万元，建设期第2年贷款3000万元，自有资金1000万元,贷款年利率为6%，按年计息。其中1000万元形成无形资产；300万元形成其他资产；其余投资形成固定资产。固定资产在运营期内按直线法折旧，残值（残值率为10%）在项目计算期末一次性收回。无形资产、其他资产在运营期内，均匀摊入成本。 问题： （1）计算建设期利息。 （2）计算固定资产原值、残值、余值。 （3）计算年折旧费。 （4）计算年摊销费。 【答案】 （1）建设期利息：　　第1年利息＝2000/2×6%＝60万元　　第2年利息＝（2000＋60＋3000/2）×6%＝213.6万元　　建设期利息＝60＋213.6＝273.6万元　　（2）固定资产原值＝（2000＋4000＋3000＋1000）＋273.6－（1000＋300）＝8973.60万元　　残值＝8973.60×10%＝897.36万元　　余值＝897.36万元　　（3）年折旧费＝（10000－1000－300＋273.6－897.36）/8＝1009.53万元　　（4）年摊销费＝（1000＋300）/8＝162.5万元 4.背景： 某企业拟投资建设一个生产市场急需产品的工业项目。该项目建设期1年，运营期6年。项目投产第一年可获得当地政府扶持该产品生产的补贴收入100万元，项目建设的其他基本数据如下： 1.项目建设投资估算1000万元。预计全部形成固定资产（包括可抵扣固定资产进项税额100万元），固定资产使用年限10年，按直线法折旧，期末净残值率4%，固定资产余值在项目运营期末收回。投产当年需要投入运营期流动资金200万元。 2.正常年份年营业收入为702万元（其中销项税额为102万），经营成本380万元（其中进项税额为50万元），税金附加按应纳增值税的10%计算，所得税率为25%，行业所得税后基准收益率为10%；基准投资回收期为6年，企业投资者期望的最低可接受所得税后收益率为15%。 3.投产第一年仅达到设计生产能力的80%，预计这一年的营业收入及其所含销项税额、经营成本及其所含进项税额均为正常年份的80%。以后各年均达到设计生产能力。 4.运营第4年，需要花费50万元（无可抵扣进项税额）更新新型自动控制设备配件，维持以后的正常运营需要，该维持运营投资按当期费用计入年度总成本。 问题： 若该项目的初步融资方案为：贷款400万元用于建设投资，贷款年利率为10%（按年计息），还款方式为运营期前3年等额还本，利息照付。剩余建设投资及流动资金来源于项目资本金。试编制拟建项目的资本金现金流量表，并根据该表计算项目的资本金财务内部收益率，评价项目资本金的盈利能力和融资方案下的财务可行性。 【答案】 1.编制拟建项目资本金现金流量表 编制资本金现金流量表之前需要计算以下数据，并将计算结果填入表1－11中。 （1）项目建设期贷款利息 项目建设期贷款利息为：400×0.5×10%＝20（万元） （2）固定资产年折旧费与固定资产余值 固定资产年折旧费＝（1000－100＋20）×（1－4%）÷10＝88.32（万元） 固定资产余值＝年固定资产折旧费×4＋残值＝88.32×4＋（1000－100＋20）×4%＝390.08（万元） （3）计算各年应偿还的本金和利息 项目第2年期初累计借款为420万元，运营期前3年等额还本，利息照付，则运营期第2至第4年等额偿还的本金＝第2年年初累计结款÷还款期＝420÷3＝140（万元）；运营期第2至第4年应偿还的利息为：　　第2年：