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国际金融相关计算题

1、如果纽约市场上年利率为8%,伦敦市场的年利率为6％。伦敦外汇市场的即期汇率

为

GＢＰl＝USDl.602５/35,3个月掉期率为30/40

（１)3个月的远期汇率,并说明升贴水情况。

（２)若某投资者拥有１0万英镑，他应投放在哪个市场上有利?假定汇率不变说明投资

过程及获利情况(不考虑买入价和卖出价）。

(3)若投资者采用掉期交易来规避外汇风险，应如何操作?套利的净收益为多少？

2.某日纽约外汇市场上汇率报价为1英镑=1.3２50美元,伦敦外汇市场上汇率报价为1

英镑＝10．６６６５港币，香港外汇市场上汇率报价为1美元=7.８210港币，若不考虑

交易成本试计算1０万英镑的套汇收益。

3.假设某客户用美元购买英镑的看跌期权,总额为10万英镑（一份合同数额为5万英

镑,所以要购买2份合同）。合同协议价格为每1英镑=1.50美元,期限为三个月。期权价格

成本每英镑５美分,总额为５0０0美元,问下列情况下如何操作,盈亏是多少？

（1）如果市场汇率变为1英镑=1.8０美元

（2）如果市场汇率变为1英镑＝1．20美元