随机过程与差分方程市公开课一等奖省赛课获奖PPT课件.pptxVIP

第一讲随机过程与差分方程一、随机过程与时间序列二、时间序列模型三、差分方程及其解法四、稳定性条件第1页一、随机过程与时间序列时间序列：随时间而发生改变事件结果如：记变量y在t期值为yt，则{y1，y2，...}就为一时间序列经济时间序列：随时间改变而观察到经济变量取值如：1978-年GDP序列几乎全部宏观经济变量都能够组成时间序列，所以，“时间序列计量经济学”实际上已成为“实证宏观经济学”同义词第2页一、随机过程与时间序列描述时间序列随机性：随机过程(stochasticprocess)了解随机过程就是要从理论高度来认识时间序列由随机变量组成有序序列称为随机过程，如{y1，y2，?}，简记为{yt，t=1,2,…}时间序列数据是该过程一次实现，该过程可称为时间序列数据生成过程(DGP){y11,y21,…,yT-11,yT1}{y12,y22,…,yT-12,yT2}随机过程?????{y1s,y2s,…,yT-1s,yTs}样本空间第3页一、随机过程与时间序列两种基本随机过程①白噪声(WhiteNoise)过程定义：E(yt)=0,Var(yt)=?2??Cov(yt,yt+k)=0由白噪声过程产生时间序列以下列图由白噪声过程产生时间序列日元对美元汇率收益率序列第4页一、随机过程与时间序列两种基本随机过程②随机游走(RandomWalk)过程定义：yt=yt-1+ut，其中ut是白噪声过程由随机游走过程产生时间序列以下列图由随机游走过程产生时间序列深圳股票综合指数第5页一、随机过程与时间序列②随机游走(RandomWalk)过程定义：yt=yt-1+ut，其中ut是白噪声过程yt均值和方差分别为：第6页一、随机过程与时间序列随机过程平稳性严(强)平稳过程：一个随机过程中若随机变量任意子集联合分布函数与时间无关，即不论对T任何时间子集（t1,t2,…,tn）以及任何实数k,(ti+k)?T,i=1,2,…,n都有F(y(t1),y(t2),…,y(tn))=F(y(t1+k),y(t2+k),…,y(tn+k))成立，其中F(·)表示n个随机变量联合分布函数，则称其为严平稳过程或强平稳过程。宽(弱)平稳过程：假如一个随机过程m阶矩以下矩取值全部与时间无关，则称该过程为m阶平稳过程。第7页一、随机过程与时间序列例：二阶宽平稳过程假如E[y(ti)]=E[y(ti+k)]=??,Var[y(ti)]=Var[y(ti+k)]=?2?,Cov[y(ti),y(tj)]=Cov[y(ti+k),y(tj+k)]=?ij2?,其中?,?2和?ij2为常数，不随t,k改变而改变，则称该随机过程{yt}为二阶平稳过程(协方差平稳过程)。假如严平稳过程二阶矩为有限常数值，则其一定是宽平稳过程。反之，一个宽平稳过程不一定是严平稳过程。但对于正态随机过程而言，严平稳与宽平稳是一致。这是因为正态随机过程联合分布函数完全由均值、方差和协方差所惟一确定。第8页二、时间序列模型时间序列模型：用数学方程形式表现经济变量本身或经济变量之间随时间改变特征和内在规律很多经济理论自然表现形式即为时间序列模型例1：随机游走假说其中，yt表示某支股票在时期t价格；εt+1表示均值为0随机干扰项。更普通形式：随机游走假说意味着：α0=α1=0，拒绝该约束条件即拒绝该理论。第9页二、时间序列模型例2：凯恩斯宏观经济模型其中yt，ct，it分别表示t期实际GDP，消费和投资。简化型方程：将内生变量表述成本身滞后变量、外生变量及随机干扰项函数第10页二、时间序列模型消费ct简化型方程：投资it简化型方程：实际GDP简化型方程：第11页二、时间序列模型例3：远期和即期价格假设某外汇即期价格为st美元，未来一期远期交割价为ft美元，无偏远期汇率（UFR）假说认为投机行为期望收益为零。形式上，该假设认为远期和即期汇率含有以下关系：建立回归模型：假如能证实α0=0，α1=1，而且回归残差εt+1均值为零，那么，UFR假设成立。第12页二、时间序列模型例3：远期和即期价格当εt+1=0时，即期和远期市场可被认为处于长久均衡。不论何时st+1表现出与ft不一致，后期都必定会进行某种调整以恢复均衡。考虑以下调整过程该动态模型称为误差修正模型，变量在任一期变动都和变量前一期值与长久均衡离差相关。第13页三、差分方程及其解法差分：时间序列变量本期值与其滞后值相减运算叫差分。比如，对于时间序列yt一阶差分可表示为：yt-yt-1=?y