第7章-现金流量表分析.ppt

第7章现金流量表分析;;一、现金流量表与资产负债表、利润表的关系

;;二、现金流量表分析的目的;三、现金流量表分析内容;一、现金流量表一般分析;二、现金流量表水平分析;三、现金流量表垂直分析;四、现金流量表主要项目分析

（一）经营活动现金流量项目分析

1．销售商品、提供劳务收到的现金

2．收到的税费返还

3．收到其他与经营活动有关的现金

4．购买商品、接受劳务支付的现金

5．支付给职工以及为职工支付的现金

6．支付的各项税费

7．支付其他与经营活动有关的现金;（二）投资活动现金流量项目分析

1．收回投资所收到的现金

2．取得投资收益收到的现金

3．处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额

4．处置子公司及其他营业单位收到的现金净额

5．购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金

6．投资支付的现金

7．取得子公司及其他营业单位支付的现金净额

8．收到其他与投资活动有关的现金、支付其他与投资活动有关的现金;（三）筹资活动现金流量项目分析

1．吸收投资收到的现金

2．取得借款收到的现金

3．偿还债务支付的现金

4．分配股利、利润或偿付利息支付的现金

5．收到其他与筹资活动有关的现金、支付其他与筹资活动有关的现金

;（四）汇率变动对现金的影响分析

1．企业外币现金流量及境外子公司的现金流量折算为记账本位币时，所采用的现金流量发生日的即期汇率或按照系统合理的方法确定的、与现金流量发生日即期汇率近似的汇率折算的金额；

2．“现金及现金等价物净增加额”中外币现金净增加额按期末汇率折算的金额。;一、经营活动现金流量与净利润关系分析

（一）经营活动现金流量与经营活动利润对应关系分析

利润表是按照权责发生制来归集企业的收入和支出，而现金流量表是按照收付实现制来归集企业的收入和支出。它们所反映的经济活动是相同的，只是反映的角度不同。;（二）经营活动净现金流量与净利润关系分析;小结：造成净利润与经营活动现金净流量差异（需调整）的三种情况：;经营活动现金净流量与净利润对应分析;;经营活动现金净流量与净利润对???分析;3.经营活动产生的现金流量大于零但不足以补偿当期的非付现成本。

此时，企业虽然在现金流量的压力方面比前两种状态要小，但是，如果这种状态持续，则企业经营活动产生的现金流量从长期来看，也不可能维持企业经营活动的货币“以收抵支”，经营结果有可能仍然处于亏损状态。如果处在成长期和成熟期的企业在正常生产经营期间持续出现这种状态，企业经营活动产生的现金流量的质量仍然不能给予较高评价。

4.经营活动产生的现金流量大于零并恰能补偿当期的非付现成本。

从总体上看，这种情形仍然不能为企业扩大投资等发展提供货币支持。企业的经营活动为企业扩大投资等发展提供货币支持，只能依赖于企业经营活动产生的现金流量的规模继续加大。所以，对于处在成长期的企业来说，这种经营活动产生的现金流量的状态，并不是经营活动产生的现金流量结果最好的标志。;5.经营活动产生的现金流量大于零并在补偿当期的非付现成本后仍有剩余。

应该说，在这种状态下，企业经营活动产生的现金流量已经处于良好的运转状态。如果这种状态持续，说明企业长期盈利，并且由经营活动现金流量的支持，企业经营活动产生的现金流量将对企业经营活动的稳定与发展、企业投资规模的扩大起到重要的促进作用。无论对于处在哪个发展阶段的企业来说，这种状态是企业经营活动产生的现金流量的最好表现。

;二、现金流量表附注资料水平分析

通过对经营活动净现金流量与利润关系分析，能够揭示净利润与经营活动净现金流量之间的区别与联系。;三、现金流量表附表主要项目分析

1．资产减值准备

2．固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产折旧

3．无形资产摊销、长期待摊费用摊销

4．待摊费用减少、预提费用增加

5．处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失和固定资产报废损失;6．公允价值变动损失

7．财务费用

8．投资损失

9．递延所得税资产减少和递延所得税负债增加

10．存货的减少、经营性应收项目的减少和经营性应付项目的增加;四、经营活动净现金流量阶段性分析;;现金流量表分析的重点;思考题;作业题与练习题