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高级财务管理案例分析-ST明诚破产重整案

-陷入财务危机的原因1重整或清算的大致经过2债权分类3债权调整方案4债权受偿方案5重整计划的执行期限6重整计划执行的监督期限7

陷入财务危机的原因1

陷入财务危机的原因从业绩来看，公司已无造血能力，连续三年亏损的退市风险进一步加大01自2019年开始连续3个会计年度扣除非经常性损益后的净利润均为负值，且2021年年度财务会计报告的审计报告显示公司持续经营能力存在不确定02因2022年的年度审计报告的审计意见类型为无法表示意见，内部控制意见为否定意见，且公司2022年度净资产为负值032022年前三季度，公司营收9.62亿，同比下滑36.27%，净亏损5.69亿，同比下滑367.06%04往前追溯，公司营收常年起起伏伏，净利润惨不忍睹，2020和2021年分别巨亏19.26亿、9.78亿，高额的减值损失、财务费用和管理费用是吞噬利润的主因0506而另一边，公司已经因欠钱涉诉累累，仅11月以来，就公开了四起诉讼

陷入财务危机的原因2022年11月2日，传业贸易就与公司合同纠纷提出了起诉请求，要求公司支付股权收购款及利息合计706.7万元。11月7日，东阳支行就与公司控股子公司强视传媒借款纠纷提出了起诉请求，请求公司归还人民币?2400万元及利息。11月14日，公司收到与山东煜馨达债权转让纠纷案一审判决书，公司被判支付3600?万元及逾期利息。11月16日，公司与共青城银创民间借贷纠纷一案终局裁决书显示，法院判决公司归还借款本金7000万元元及逾期利息同时，ST明诚还牵涉为子公司担保未披露等多项违规2022年11月23日，ST明诚回复监管问询函称，鉴于公司控股子公司Super?Sports?Media?Inc.(即新英开曼)已失去西甲、亚足联相关项目，公司认为该事项会对公司2022年度商誉减值测试产生重大影响

陷入财务危机的原因哪方提出重整或破产的申请？ 管理人由哪方担任？2022年12月28日，公司债权人天风天睿(投资股份有限公司)向武汉中院提出对了公司进行预重整的申请。2023年1月3日，ST明诚(600136.SH)发布公告，因公司不能清偿到期债务且明显缺乏清偿能力2023年6月5日,公司收到武汉中院送达的《目事裁定书》[(2023)鄂01破申1号],?武汉中院裁定受理天风天睿投资股份有限公司(以下简称天风天睿)对公司的重整申请。2023年6月5日，公司收到武汉中院送达的《决定书》[(2023)鄂01破17号]，武汉中院指定武汉当代明诚文化体育集团股份有限公司清算组担任公司破产重整期间的管理人，通知债权人应在2023年7月6日前向管理人申报债权

重整或清算的大致经过2

重整或清算的大致经过1公开资料显示，*ST明诚于1992年10月30日登陆上交所，其目前的实控人为武汉市国资委，在此之前实控人为艾路明，双方的控制权交接完成于2021年8月24日2由于公司2022年年度经审计的归属于上市公司股东的所有者权益约为-46.24亿元，且被出具了无法表示意见的2022年度审计报告，因此根据《上市规则》第9.3.2条的相关规定，公司股票于2023年4月28日起被实施退市风险警示3根据*ST明诚公告，2023年6月5日，公司收到湖北省武汉市中级人民法院送达的《决定书》，裁定受理天风天睿投资股份有限公司对公司的重整申请，并指定武汉当代明诚文化体育集团股份有限公司清算组担任公司破产重整期间的管理人42023年6月5日，武汉中院在全国企业破产重整案件信息网发布了(2023)鄂01破17号《湖北省武汉市中级人民法院公告》，通知债权人应在2023年7月6日前向管理人申报债权，并于2023年7月20日上午9时采取网络方式召开第一次债权人会议。2023年6月30日，公司重整的意向投资人报名截止

重整或清算的大致经过12023年8月4日，意向投资人分别向管理人提交了重整投资方案，后续将由评审委员会通过竞争性遴选的方式评审确定重整投资人，公司也将积极协助管理人推进重整的相关工作，同时将密切关注相关进展情况及时履行信息披露义务2依据《重整投资协议》，*ST明诚按照每10股转增25股的比例实施资本公积金转增股票，共计转增14.58亿股股票，转增后当代文体总股本将增加至20.4亿股3在转增股票中，6.12亿股用于引入重整投资人。交易方案显示，联投城运等四家公司共同获得6.12亿股的转增股票，共占*ST明诚实施资本公积金转增股票后总股本的29.99%。其中，联投城运占*ST明诚实施资本公积金转增股票后总股本的29.99%。其中，联投城运占20.00%，国厚资产占2.35%，招平资产占4.70%，久银投资占2.94%42023年10月13日晚，*ST明诚公告，公司与重整投资人及管理人签订了《武汉当代明诚文化体育集团股份有限公司