基于铁矿石套期保值下财务风险的研究.pptxVIP

基于铁矿石套期保值下财务风险的研究;目录;01;指通过买入或卖出与现货市场数量相当、但交易方向相反的期货合约，以期在未来某一时间通过卖出或买入期货合约来补偿现货市场价格变动所带来的实际价格风险。;财务风险是指企业在各项财务活动中由于各种难以预料和无法控制的因素，使企业在一定时期、一定范围内所获取的最终财务成果与预期的经营目标发生偏差，从而使企业蒙受经济损失或更大收益的可能性。;;02;;供需关系变化：全球铁矿石市场的供需关系是影响价格波动的主要因素之一。当供应量大于需求量时，价格可能下跌；反之，当需求量大于供应量时，价格可能上涨。

成本因素：铁矿石开采、加工和运输等环节的成本对价格具有重要影响。当成本上升时，企业可能提高销售价格以维持盈利水平；反之，当成本下降时，价格也可能相应降低。

市场竞争与垄断程度：铁矿石市场的竞争程度和垄断程度也会影响价格波动。在竞争激烈的市场中，价格往往受到供需关系和竞争态势的共同影响；而在垄断市场中，垄断企业可能通过调整产量和价格来维护自身利益。

汇率与国际贸易政策：汇率波动和国际贸易政策变化也会对铁矿石价格产生影响。例如，当人民币升值时，以美元计价的铁矿石价格可能降低；反之，当人民币贬值时，价格可能上涨。此外，各国的关税、贸易壁垒和出口限制等政策也会影响铁矿石的国际贸易和价格走势。;技术分析与趋势线分析：通过对历史价格数据的技术分析，可以绘制出趋势线来预测未来价格走势。同时，结合成交量、持仓量等指标的变化，可以更准确地判断市场趋势。

基本面分析与供需预测：基于全球铁矿石市场的供需格局和影响因素剖析，可以对未来一段时间的供需状况进行预测，并据此判断价格走势。例如，当预测未来供应量将增加、需求量将减少时，价格可能呈现下跌趋势；反之，当预测未来需求量将增加、供应量将减少时，价格可能呈现上涨趋势。

市场情绪与投机因素：市场情绪和投机因素也会对铁矿石价格产生影响。例如，在市场看涨情绪浓厚时，投机资金可能大量涌入铁矿石市场推高价格；反之，在市场看跌情绪???厚时，投机资金可能撤离市场导致价格下跌。因此，在预测价格走势时，需要充分考虑市场情绪和投机因素的变化。

宏观经济与政策影响：宏观经济形势和政策变化也会对铁矿石价格产生影响。例如，当全球经济增长放缓时，钢铁行业可能面临需求下滑的压力，导致铁矿石价格下跌；反之，当全球经济复苏时，钢铁行业需求可能增加，推动铁矿石价格上涨。此外，各国的货币政策、财政政策和产业政策等也会对铁矿石价格产生直接或间接的影响。;03;;;风险控制措施;04;;;;05;企业基本情况;;;06;;;;[感谢观看]