男装市场调研报告.pdfVIP

男装行业的根本资料

截止2021年6月，中国纺织服装近五年增速均保持在20%以上，随着潜在农村居民

消费潜力被逐步挖掘，预计2030年市场容量将超过4万亿〔2021年大约在7000亿左右〕。

而中国男装行业零售额以平均18%的增速扩大，预计未来20年男装市场继续保持至少10%

的扩容速度，至2030年可到达1.5万亿的规模。

男装目前主要是以商务正装为主，占据男装消费的50%市场份额，不过增速有所放慢。

休闲和运动类男装有逐年上市的趋势，2021年约为41.4%。

男装品牌根本上可以分为高端品牌与主流品牌两大类。高端品牌主要销售渠道是高档

百货公司和品牌专卖店，网店集中于一线城市和省会城市，包括如ZEGNA,DUNHILL和

CERRUTI1881〔利邦的品牌之一〕。主流品牌主要销售渠道是品牌专卖店，网店集中于二

线及以下城市，包括利郎、劲霸和七匹狼等。男装市场是完全竞争市场，单个品牌的市场占

有率不高，以2021年男装市场零售总额为基数计算，几家大牌公司的市场份额均在1%-3%

〔按终端零售价换算〕。

男装行业的护城河

男装行业的主要门槛包括：品牌推广能力，供给链整合能力，门店拓展能力，企业管

理能力。这些可以作为男装企业业绩的评价指标。

〔1〕品牌推广能力

服装行业已经进入了品牌竞争的时代。从西装到后来的商务休闲、时尚休闲，以及运

动装等细分市场，均出现领先的国际或者国内品牌，新进入品牌与这些细分行业龙头竞争难

度很大。因此，要求已在行业内的企业尽快建立自己的品牌知名度。

〔2〕供给链整合能力

现在主要流行以生产外包和特许加盟为主的轻资产运营模式，因此需要企业拥有强大

的供给链整合能力，保证体系的高效率运转。此外，还需要完善的信息管理系统，对供给链

进行监督、控制和管理。供给链能力我不觉得是竞争的重点，而是生存必须的保障。

〔3〕门店拓展能力

门店除了是主流品牌的销售渠道，更是产品展示和品牌传达的媒介。品牌服装零售门

店对周边商业环境要求较高，能否在黄金地段获得商铺资源也是一个竞争门槛。

〔4〕企业管理能力〔废话不多说〕

男装行业的利润水平

上市公司中，主要的男装零售企业如报喜鸟、雅戈尔、杉杉股份、红豆股份、美尔雅、

大杨创世、七匹狼、九牧王等2021年前三季度平均销售毛利率水平约为39.46%，平均销

售净利润率为12.98%，盈利水平显著高于服装鞋帽行业平均水平。

男装行业主要业务模式

服装企业的生产经营包含以下环节：产品规划、设计研发、采购生产、物流运输、渠

道销售和品牌推广，其中采购生产和物流运输环节附加值相对较少，根本上都会把产品的加

工生产以及物流运输委托给第三方，自身那么着重于品牌建设和产品的研发设计环节。

除了从设计着手以外，国际知名服装品牌商还通过广告宣传、活动赞助、文化宣导、

拓展销售网络等营销手段来不断地扩大品牌影响力，把品牌管理和市场拓展有机结合起来，

与时代同步开展品牌内涵，加大品牌创新力度，以提升品牌

的市场影响力和占有率为最终目标，走“哑铃型〞业务模式。

国内主要的服装企业采用以下几种模式：

〔1〕传统服装企业的商业模式可以概括为“全能型〞，即追求生产、品牌运营和产品

设计以及渠道拓展的完全自主，通过大量固定资产投资和资金投入不断完善内部产业链，通

过规模化经营降低生产本钱。这方面的代表企业为雅戈尔〔但雅戈尔已经不能说是一家服装

企业了〕。

〔2〕局部企业进行了商业模式的改良，逐步将局部生产、物流运输和渠道经营环节外

包，主要控制核心产品生产、品牌运营和产品设计等关键环节，以有限的资金和精力抓住产

业链上最核心的环节。这方面的代表企业为报喜鸟和七匹狼等。

〔3〕美邦服饰等公司那么继续推进了服装行业商业模式的变革，其将生产环节和局部

销售渠道大局部或者完全外包，把公司经营的重点放在品牌运营、产品设计和供给链管理环

节，成为服装企业中“轻资产〞的典型案例。

男装行业的周期性、季节性、地域性特点

〔1〕周期性：一般而言，高端品牌的服饰产品受宏观经济周期的影响较为明显，主

流品牌的服饰产品受经济周期影响相对较小。时尚度较高的服装相对根本款式的服装而言更

容易受到经济周期的影响。