第三章 利润表分析.pptx

《财务分析》微课《财务分析》蒋琰，张莉芳，万如荣主编人民邮电出版社2023年版江苏省重点建设教材

第三章利润表分析03

第三章利润表分析一、利润表分析概述二、利润表整体分析三、利润表项目质量分析

（一）利润表结构1.单步式利润表先将本期所有的收入及利得按顺序排列汇总，然后将所有的费用和损失按顺序排列汇总，两者相减得出本期利润。第一节利润表分析概述

第一节利润表分析概述（一）利润表结构2.多步式利润表将当期收入和费用按性质加以分类，通过营业利润、利润总额和净利润三个层次来分步计算，以披露企业利润的形成过程。?在我国，利润表采用多步式结构

1、收入类项目解读企业利润表中的收入类项目主要包括：营业收入其他收益投资收益净敞口套期收益公允价值变动损益资产处置收益营业外收入（二）利润表项目解读

营业成本研发费用销售费用管理费用财务费用税金及附加信用减值损失资产减值损失营业外支出所得税费用（二）利润表项目解读2、费用类项目解读企业利润表中的费用类项目主要包括：

3、经常性项目与非经常性项目解读根据盈利持久性的差异，利润项目可划分为经常性项目和非经常性项目。经常性项目的收入和费用与企业的主要营业活动直接相关，其产生的利润是稳定和可持续的，在分析时应给予较高的权重。非经常性项目的收入和费用与企业的主要营业活动不直接相关，在分析时应给予较低的权重。特殊性和偶发性是企业非经常性项目区别于经常性项目的重要特征。（二）利润表项目解读

（二）利润表项目解读

4、利润类项目解读（二）利润表项目解读企业利润表中的利润类项目总共有六个，这六个利润类项目大致可划分为已实现的利润类项目、未实现的利润类项目和其他类型的利润类项目。已实现的利润类项目主要有“营业利润”项目、“利润总额”项目、“净利润”项目，未实现的利润类项目主要是“其他综合收益的税后净额”项目，而其他类型的利润类项目则有“综合收益总额”项目和“每股收益”项目。

1.资产负债表与利润表的区别（三）利润表与资产负债表的异同

2.资产负债表与利润表的联系（三）利润表与资产负债表的异同期初资产负债表期末资产负债表不影响利润的经济业务影响利润的经济业务利润表利润表与资产负债表会计要素之间的关系

2.资产负债表与利润表的联系（三）利润表与资产负债表的异同有多大实力（资产负债表）赚多少钱（利润表）有多大实力（资产负债表）资产负债表与利润表关系

（四）利润表分析的内容利润表分析整体分析增减变动分析结构变动分析趋势分析相关指标分析利润质量分析核心利润形成过程利润结构

（五）利润表常用分析方法与三点式审阅法三点式审阅法是指关注营业收入、毛利率及费用率三点的方法。毛利率和费用率确定了，就可以得出净利率，这样也就可以算出净利润。所以，在利润表分析中，最关键的三大指标是一个中心（营业收入，绝对指标）、两个基本点（毛利率、费用率，相对指标）。还包括水平分析法、垂直分析法、比较分析法、趋势分析法、比率分析法等

（一）利润表增减变动分析（水平分析）目的：揭示利润增减变动的基本情况，以及导致利润增减变动的主要原因，从而对企业的经营情况做出判断。核心工作：编制利润表的水平分析表，然后根据不同的分析目的选择比较标准。比较标准既可以是本企业的上期实际数，也可以是报告期的计划数或预算数，还可以是可比企业的同期实际数。第二节利润表整体分析

1、编制利润表的水平分析表计算两个分析指标：一是增减变动额，二是增减变动率。2、利润表增减变动的分析评价相对于资产负债表而言，利润表的项目较少。通常，我们只对毛利、核心利润、营业利润、利润总额和净利润或税后利润进行重点分析评价。（一）利润表增减变动分析（水平分析）

（1）毛利分析毛利，即营业收入减去营业成本的差额，反映企业的初始盈利能力。（2）核心利润分析核心利润，是指企业利用经营资产从事自身经营活动所产生的直接利润，在数量上等于毛利减去税金及附加、销售费用、管理费用、研发费用和财务费用后的金额。核心利润如果能够产生相当不错的现金流量，并且能够持续发展，则说明企业经营盈利能力较好。（一）利润表增减变动分析（水平分析）2、利润表增减变动的分析评价

（3）营业利润分析营业利润反映企业全部业务的盈利能力。（4）利润总额分析利润总额是企业税前财务成果，反映企业投入产出的效率与管理水平，即反映综合盈利能力。（5）净利润或税后利润分析净利润的增长是企业成长性的基本表现。净利润多说明企业经营效益好。2、利润表增减变动的分析评价（一）利润表增减变动分析（水平分析）

（二）利润表结构变动分析（垂直分析）目的：通过计算利润表中各项目或各因素在营业收入中所