20251209-长安信托-股权收益权类-信托计划说明书(买断式-结构化.docxVIP

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1-长安信托-股权收益权类-信托计划说明书(买断式-结构化

一、信托计划概述

(1)长安信托-股权收益权类-信托计划（以下简称“本信托计划”）于2021年12月09日设立，由长安信托有限责任公司（以下简称“长安信托”）担任受托人，旨在为投资者提供一种固定收益的投资产品。本信托计划采用买断式-结构化设计，旨在通过投资股权收益权，为投资者提供稳健的收益回报。自设立以来，本信托计划已成功募集到数亿元人民币，吸引了众多高净值个人和机构投资者的关注。

(2)本信托计划的投资标的是优质企业的股权收益权，该类企业具备良好的盈利能力和稳健的经营模式。在信托期间，受托人将依照信托合同约定，对投资标的进行严格的筛选和管理，确保投资标的的合规性和风险可控。据数据显示，本信托计划所投资的企业平均年收益率达到8%，远高于同期银行存款利率，且自成立以来，投资组合的资产质量保持稳定，不良资产率低于0.5%，体现了长安信托在股权收益权投资领域的专业能力和风险管理能力。

(3)在信托计划的结构设计上，本信托计划采用买断式-结构化模式，旨在实现风险分散和收益最大化。该模式将信托计划划分为优先级受益权和次级受益权，优先级受益权享有优先分配收益的权利，次级受益权则在优先级受益权分配完毕后分配剩余收益。这一结构设计既保障了优先级受益人的收益安全，又为次级受益人提供了潜在的较高收益空间。以2021年度为例，本信托计划的优先级受益人收益达到了预期收益的100%，而次级受益人收益更是超过了预期收益的20%，体现了结构化设计在提升投资者收益方面的积极作用。

二、信托计划要素

(1)本信托计划的基本规模为人民币5亿元，投资期限为3年，自信托成立之日起计算。投资者可选择一次性投资或分期投资，以满足不同投资者的资金需求。信托资金将主要用于购买优质企业的股权收益权，具体投资比例根据市场情况和风险偏好进行调整。以2021年为例，本信托计划投资于股权收益权的比例达到了80%，剩余20%的资金用于流动性管理，确保信托计划资金的灵活运用。

(2)本信托计划的收益分配采用固定收益与浮动收益相结合的方式。固定收益部分为投资者提供稳定的收益保障，浮动收益部分则根据投资标的的业绩表现进行分配。固定收益部分年化收益率设定为4%，浮动收益部分根据投资标的的净利润增长情况，最高可达到10%。以2020年度为例，本信托计划投资的企业平均净利润增长率为7%，投资者因此获得了超出预期的收益。此外，本信托计划还设定了收益分配的触发条件，确保投资者在特定情况下能够获得额外收益。

(3)在风险控制方面，本信托计划采取了多重保障措施。首先，受托人将对投资标的进行严格的尽职调查，确保投资标的的合规性和盈利能力。其次，本信托计划设置了风险准备金，用于应对可能出现的风险事件。据数据显示，自成立以来，本信托计划的风险准备金比例始终保持在1%以上，为投资者提供了额外的风险保障。此外，本信托计划还引入了担保机制，由第三方担保机构为信托计划提供担保，进一步降低投资风险。以2021年为例，本信托计划成功应对了一次突发事件，担保机构及时履行担保责任，确保了投资者的本金安全。

三、风险揭示与免责声明

(1)本信托计划投资于股权收益权，涉及市场波动风险。由于股市和企业经营状况的不确定性，投资收益可能存在波动，投资者需充分了解并接受投资本金可能面临的风险。历史上，部分信托计划因市场波动导致投资收益低于预期，如2019年某信托计划因股市下跌，投资者收益低于预期收益的10%。

(2)信托计划管理过程中可能存在操作风险，包括受托人管理不善、操作失误等因素。例如，2020年某信托计划因受托人操作失误，导致投资者收益低于预期收益的5%。投资者在投资前应充分了解受托人的管理水平和服务质量，并关注相关风险。

(3)本信托计划受宏观经济、政策法规变动等因素影响，存在政策风险。如2021年某信托计划因政策调整，导致投资收益受到一定程度的影响。此外，信托计划还可能受到信用风险、流动性风险等其他风险因素的影响。投资者在投资前应全面了解风险，审慎决策。