海南自贸港税收优惠“强磁场”案例解码.pptx

海南自贸港税收优惠“强磁场”案例解码;

自《海南自由贸易港建设总体方案》（以下简称“《总体方案》”）2020年6月颁布以来，已过去五年时间。在这五年间，对于自贸港的特有税收政策，政策制定部门和政策执行部门都在不断地摸索、优化，企业也在这一过程中逐渐探索海南、了解海南，最后落户海南。

在2025年第五届中国国际消费品博览会到来之际，我们整理了几个企业落户海南享受海南自贸港特有税收优惠政策的典型案例，

剖析企业落户海南如何安排业务实质以匹配海南的特有税收政策，以为更多的企业落户海南提供全面的决策思路和考量重点。;

A集团是一个多业态的大型企业集团，大宗商品贸易（钢材贸易）为其主营业务之一。由于大宗商品交易的毛利并不高，管理层一直考虑如何可以降低集团的总体税负。《总体方案》颁布以后，海南自贸港的“双15%”所得税优惠政策引起了管理层的关注。管理层开始研判在海南自贸港从事部分业务的可行性。

对于享受海南自贸港的“双15%”优惠政策，主要条件如下：

1.在海南自贸港设立的公司为满足注册在海南自由贸易港并实质性运营的鼓励类产业企业，可适用15%企业所得税优惠税率。

2.海南公司的雇员，属于海南省各级人才管理部门所认定的人才或一个纳税年度内在海南自由贸易港收入达到30万元人民币以上(海南省根据经济社会发展状况实施动态调整)的高端紧缺人才，并且与满足实质性运营的海南公司签订1年以上的劳动合同或聘用协议等，在一个纳税年度内在海南自由贸易港累计居住满183天，其取得来源于海南自由贸易港的综合所得、经营所得、经海南省认定的人才补贴性所得，可享受“个人所得税实际税负超过15%的部分予以免征”的政策。

针对以上条件，A集团管理层注意到，根据

《海南自由贸易港鼓励类产业目录（2024年本）》，“大宗商品贸易（国家实行配额管理的商品除外）”属于海南自由贸易港鼓励类产业，同时，这一产业仅被列示在海南自由贸易港的鼓励产业目录中，而并不属于我国其他特;

资产要素的安排

资产要素强调的是企业为开展生产经营活动

???持有的必要资产在自贸港。在实际操作上，一些企业的资产已登记在其名下但不在自贸港，如果这一安排能够符合行业生产经营活动常规或者符合相关资产特征，税务机关对该部分资产是否在自贸港不做硬性要求。考虑到A集团海南子公司从事大宗商品贸易业务，与该业务相对应的资产要求不高，因此，A集团海南子公司主要持有办公家具、电脑、打印机等资产，并留存固定资产清单、登记卡等并亮照经营。

除企业所得税外，A集团海南子公司的员工也享受了“个人所得税实际税负超过15%的部分予以免征”的特有个人所得税优惠政策。海南自贸港对于个人所得税优惠政策的享受条件，从“在海南自由贸易港工作并一个纳税年度内在海南自由贸易港连续缴纳基本养老保险等

社会保险6个月以上(须包含本年度12月当月)”调整为“在一个纳税年度内在海南自由贸易港累计居住满183天”（2023年1月1日开始）。A集团海南子公司员工严格按照政策要求对于其社保及出入海南自贸港行程进行安排，大多数员工在接受税务机关检查后，每年都能够获得税务机关对“税负超过15%”的部分的退税。;;;

因此，在协助管理层进行可行性分析之后，上述两种“收购境外公司股权”的方式下，海南公司可能都无法享受上述利润汇回的企业所得税免税政策。

经过我们与管理层的反复研判，以及与发改委的沟通，B集团最终决定采用以下方案搭建海南子公司的“对外投资架构”：集团公司新设

海南公司，海南公司新设香港公司收购集团公司原持有的境外公司。这种情况下，新设香港的目的为开展海外业务，而非仅为并购，具

有合理商业目的；同时，香港公司严格按照

ODI备案的注册资金用途进行资金使用，并自主筹资融资进行收购活动。在进行以上安排

后，海南公司获得了发改委及商务厅于对外投资的备案。;

案例经验总结及启示

集团企业布局全球化战略时，需将境外投资作为系统性工程进行全盘考量。对于涉及多次关联交易、实质属于同一商业目的的一揽子投资项目应严格遵循《企业境外投资管理办法》要求，合并计算交易金额超过3亿美金需要向国家发改委履行备案程序。实践中需警惕“化整为零”拆分备案的合规风险。

企业需要关注海南自贸港“新增境外直接投资所得免征企业所得税”政策的时效性，优先通过海南平台完成存量项目迁移与新项目投放。实操中，针对ODI备案是否需要符合“实质性运营”以及对主营业务收入占比的审查趋严，企业需前置规划业务规模、人员配置、决策流程等运营细节，避免因政策理解偏差导致架构返工。