中级风险管理-中级银行从业资格考试《中级风险管理》押题密卷附参考答案详解（名师推荐）.docxVIP

中级风险管理-中级银行从业资格考试《中级风险管理》押题密卷

第一部分单选题(50题)

1、假设投资者有两种金融产品可供选择，一是国债，年收益率为5.5％；二是银行理财产品，收益率可能为8％、6％、5％，其对应的概率分别为0.2、0.6、0.2，则下列投资方案效益最高的是（）。

A.40％投资国债、60％投资银行理财产品

B.100％投资国债

C.100％投资银行理财产品

D.60％投资国债、40％投资银行理财产品

【答案】：C

【解析】本题可先计算出银行理财产品的预期收益率，再分别计算各投资组合的收益率，最后比较各收益率的大小，从而得出效益最高的投资方案。###步骤一：计算银行理财产品的预期收益率预期收益率是指在不确定的条件下，预测的某资产未来可实现的收益率。根据预期收益率的计算公式：\(预期收益率=\sum_{i=1}^{n}（收益率_{i}\times概率_{i}）\)，其中\(n\)为可能情况的数量。已知银行理财产品收益率可能为\(8\%\)、\(6\%\)、\(5\%\)，其对应的概率分别为\(0.2\)、\(0.6\)、\(0.2\)，将数据代入公式可得：\(8\%\times0.2+6\%\times0.6+5\%\times0.2\)\(=0.016+0.036+0.01\)\(=0.062=6.2\%\)###步骤二：分别计算各投资方案的收益率-**A选项**：\(40\%\)投资国债、\(60\%\)投资银行理财产品。已知国债年收益率为\(5.5\%\)，银行理财产品预期收益率为\(6.2\%\)，根据加权平均收益率公式：\(加权平均收益率=投资比例_{1}\times收益率_{1}+投资比例_{2}\times收益率_{2}\)，可得该投资方案的收益率为：\(40\%\times5.5\%+60\%\times6.2\%\)\(=0.022+0.0372\)\(=0.0592=5.92\%\)-**B选项**：\(100\%\)投资国债。已知国债年收益率为\(5.5\%\)，所以该投资方案的收益率为\(5.5\%\)。-**C选项**：\(100\%\)投资银行理财产品。由步骤一可知银行理财产品预期收益率为\(6.2\%\)，所以该投资方案的收益率为\(6.2\%\)。-**D选项**：\(60\%\)投资国债、\(40\%\)投资银行理财产品。同理，根据加权平均收益率公式可得该投资方案的收益率为：\(60\%\times5.5\%+40\%\times6.2\%\)\(=0.033+0.0248\)\(=0.0578=5.78\%\)###步骤三：比较各投资方案的收益率将上述计算得到的各投资方案收益率进行比较：\(6.2\%＞5.92\%＞5.78\%＞5.5\%\)，即C选项的收益率最高。综上，投资方案效益最高的是C。

2、下列关于敏感性分析的说法，错误的是()。

A.敏感性分析计算简单

B.敏感性分析计算复杂不便于理解

C.敏感性分析在市场风险分析中得到了广泛应用

D.对于较复杂的金融工具或资产组合，敏感性分析无法计量其收益或经济价值相对市场风险要素的非线性变化

【答案】：B

【解析】本题主要考查对敏感性分析相关说法的判断。A项，敏感性分析是在保持其他条件不变的情况下，研究单个市场风险要素的微小变化可能会对金融工具或资产组合的收益或经济价值产生的影响，其计算相对较为简单，该项说法正确。B项，敏感性分析计算并不复杂，且便于理解，所以该项“计算复杂不便于理解”的说法错误。C项，敏感性分析由于其操作相对简便等特点，在市场风险分析中得到了广泛应用，该项说法正确。D项，对于较复杂的金融工具或资产组合，敏感性分析只能衡量线性变化，无法计量其收益或经济价值相对市场风险要素的非线性变化，该项说法正确。综上，答案选B。

3、（）负责制定商业银行最高级别的战略规划，成为商业银行未来发展的行动指南。

A.股东大会和董事会

B.董事会和监事会

C.高级管理层和股东大会

D.董事会和高级管理层

【答案】：D

【解析】商业银行战略规划相关的制定主体需明确各主体职能。董事会是银行的决策机构，负责银行整体发展战略等重大决策的制定；高级管理层负责执行董事会的决策，在战略规划方面，需要将董事会制定的战略细化并组织实施，二者共同负责制定商业银行最高级别的战略规划，为商业银行未来发展提供行动指南。A中股东大会是银行的权力机构，主要职责是选举董事、监事和审议批准重大事项等，一般不直接负责制定战略规划。B中监事会是监督机构，主要职责是监督银行的经营管理活动，不负责战略规划的制定。C中高级管理层虽参与战略规划实施，但股东大会不参与战略规划制定，故C也不正