期货从业资格之《期货基础知识》过关检测试卷参考答案详解.docxVIP

期货从业资格之《期货基础知识》过关检测试卷

第一部分单选题(50题)

1、波浪理论认为，一个完整的价格周期要经过（）个过程，其中，上升周期由（）个上升过程，（上升浪）和（）个下降过程（调整浪）组成。

A.8;4;4

B.8;3;5

C.8;5;3

D.6;3;3

【答案】：C

【解析】本题主要考查波浪理论中一个完整价格周期的过程组成。波浪理论指出，一个完整的价格周期要经过8个过程。其中上升周期由5个上升过程（上升浪）和3个下降过程（调整浪）组成。接下来分析各选项：-选项A：其表述“上升周期由4个上升过程和4个下降过程组成”与波浪理论不符，所以该选项错误。-选项B：“上升周期由3个上升过程和5个下降过程组成”不符合波浪理论中上升周期的构成，故该选项错误。-选项C：“一个完整的价格周期要经过8个过程，上升周期由5个上升过程和3个下降过程组成”，这与波浪理论的内容一致，该选项正确。-选项D：“一个完整的价格周期要经过6个过程”以及“上升周期由3个上升过程和3个下降过程组成”均不符合波浪理论，所以该选项错误。综上，本题正确答案是C选项。

2、通常情况下，卖出看涨期权者的收益（不计交易费用）（）。

A.最小为权利金

B.最大为权利金

C.没有上限，有下限

D.没有上限，也没有下限

【答案】：B

【解析】本题可根据卖出看涨期权者收益的相关知识来分析各选项。选项A分析卖出看涨期权者的收益不会以权利金为最小收益。当市场情况对期权买方不利，买方不执行期权时，卖方获得全部权利金，这是卖方可能获得的最大收益；若市场情况朝着对买方有利的方向发展，买方执行期权，卖方可能会面临较大的损失，损失可能远超权利金，所以收益并非最小为权利金，选项A错误。选项B分析看涨期权是指期权的购买者拥有在期权合约有效期内按执行价格买进一定数量标的物的权利。卖出看涨期权，即出售者收取权利金，若期权到期时，市场价格低于执行价格，期权买方不会行使权利，此时卖出者获得全部权利金，这就是卖出看涨期权者（不计交易费用）所能获得的最大收益。所以通常情况下，卖出看涨期权者的收益最大为权利金，选项B正确。选项C分析卖出看涨期权者的收益是有上限的，上限就是权利金。因为当期权买方不行使权利时，卖方获得权利金收益；若买方行使权利，卖方需要履约，随着标的物价格上涨，卖方的亏损会不断增加，所以收益并非没有上限，选项C错误。选项D分析卖出看涨期权者的收益有上限，上限为权利金。当市场价格朝着对期权买方有利的方向变动时，卖方的损失会不断扩大，没有下限，但收益并非没有上限，选项D错误。综上，答案选B。

3、某客户开仓卖出大豆期货合约20手，成交价格为2020元/吨，当天平仓5手合约，交价格为2030元，当日结算价格为2040元/吨，则其当日平仓盈亏为（）元，持仓盈亏为（）元。

A.-500；-3000

B.500；3000

C.-3000；-50

D.3000；500

【答案】：A

【解析】本题可根据平仓盈亏和持仓盈亏的计算公式分别计算出当日平仓盈亏和持仓盈亏，进而得出答案。步骤一：明确期货交易中平仓盈亏和持仓盈亏的计算公式-平仓盈亏是指投资者在平仓时所获得的盈亏，其计算公式为：平仓盈亏=（卖出成交价-买入成交价）×交易单位×平仓手数。-持仓盈亏是指投资者在持有期货合约期间的盈亏，其计算公式为：持仓盈亏=（卖出成交价-当日结算价）×交易单位×持仓手数。在大豆期货交易中，交易单位为10吨/手。步骤二：计算当日平仓盈亏已知客户开仓卖出大豆期货合约成交价格为2020元/吨，当天平仓成交价格为2030元/吨，平仓手数为5手，交易单位为10吨/手。将数据代入平仓盈亏计算公式可得：平仓盈亏=（2020-2030）×10×5=-10×10×5=-500（元）步骤三：计算持仓盈亏首先计算持仓手数，客户开仓20手，平仓5手，则持仓手数为：20-5=15（手）已知客户开仓卖出大豆期货合约成交价格为2020元/吨，当日结算价格为2040元/吨，持仓手数为15手，交易单位为10吨/手。将数据代入持仓盈亏计算公式可得：持仓盈亏=（2020-2040）×10×15=-20×10×15=-3000（元）综上，当日平仓盈亏为-500元，持仓盈亏为-3000元，答案选A。

4、欧元兑美元的报价是1.3626，则1美元可以兑换（）欧元。

A.0.8264

B.0.7339

C.1.3626

D.1

【答案】：B

【解析】本题可根据汇率的兑换关系来计算\(1\)美元可兑换的欧元数量。已知欧元兑美元的报价是\(1.3626\)，这意味着\(1\)欧元可以兑换\(1.3626\