风险管理体系中损失管理与风本应用.pdfVIP

第五章风险与风险管理

第四节风险管理体系

风险措施

（三）损失管理

对可能给企业造成重大损失的的事前、事后管理的方法。损失的内容包括企

业的、声誉、技术、品牌等

1.损失融资

损失融资是为造成的财务损失融资，是从风险的角度进行损失的事

后管理，是损失管理中最有共性，也是最重要的部分

企业损失分为预期损失和非预期损失，损失融资也分为预期损失融资和非预期损

失融资

2.风险资本

风险资本是除了经营资本以外，公司还需要额外的资本用于补偿风险造成的财务损

失。传统的风险资本表现形式是风险准备金。

风险资本是使一家公司的概率低于某一给定水平所需的，因此取决于公司的

风险偏好。

例如：一家公司每年最低运营资本5亿元，但是有5%的可能性需要7.5亿元进营，

有1%的可能性需要10亿维持运营，如果风险资本为2.5亿，那么这家公司的概率是95%，

如果风险资本是5亿，那么概率是99%。

【例题】甲公司每年最低运营资本是1000万元，但是有5%的可能性需要1500万元才能

维持运营。如果该公司风险资本为510万元，该公司的概率是（）。

A.5%

B.95%

C.小于5%

D.大于95%

【】D

【解析】有5%的可能性需要1500万元维持运营，说明企业风险资本为1500-1000=500

万元时，企业的概率是95%，那么当风险资本是510万元，大于500万元，那么企业的

概率大于95%，选项D正确。

3.应急资本

应急资本是一个金融合约，规定在某一个时间段内，某个特定发生的情况下公司

有权从应急资本方处募集股本或（或资产负债表上的其他实收资本项目），并为此

按时间向资本方缴纳权力费，这里特定成为触发。

应急资本费用、利息和额度在合同签订时约定

应急资本最简单的形式是公司为满足特定条件下的经营需要而从获得的信贷额

度，一般通过与签订协议加以明确，比如信用证、循环信用工具。

某公司应急资本的结构

Chapter5RisksandRisk

Management

Section4RiskManagement

System

Riskmanagementmeasures

(3)Lossmanagement

Methodsforpre-andpost-eventmanagementofriskeventsthatmaycausesignificantlossestotheenterprise.Thelosses

includethecompany’scapital,reputation,technology,brand,etc.

1.LossFinancing

Lossfinancingisthefinancingoffinanciallossesc