2025年保荐代表人资格考试考试题库（附答案和详细解析）（1103）.docxVIP

保荐代表人资格考试模拟试卷

一、单项选择题（共10题，每题1分，共10分）

根据《首次公开发行股票并上市管理办法》，发行人首次公开发行股票的财务指标要求中，最近3个会计年度净利润的最低要求是（）。

A.均为正数且累计超过2000万元

B.均为正数且累计超过3000万元

C.至少两年为正且累计超过3000万元

D.最近一年为正且金额超过5000万元

答案：B

解析：根据《首次公开发行股票并上市管理办法》第二十六条，发行人最近3个会计年度净利润均为正数且累计超过人民币3000万元（净利润以扣除非经常性损益前后较低者为计算依据）。选项A（2000万元）、C（至少两年）、D（最近一年）均不符合规定。

保荐机构对发行人进行上市辅导时，辅导对象不包括（）。

A.发行人的董事、监事

B.发行人的控股股东

C.发行人的核心技术人员

D.持有发行人5%以上股份的股东

答案：C

解析：根据《证券发行上市保荐业务管理办法》，辅导对象包括发行人的董事、监事、高级管理人员，持有5%以上股份的股东和实际控制人（或其法定代表人），控股股东（或其法定代表人）。核心技术人员不属于法定辅导对象，因此选C。

上市公司非公开发行股票时，发行对象不超过（）名。

A.5

B.10

C.20

D.35

答案：D

解析：2020年修订的《上市公司证券发行管理办法》规定，非公开发行股票的发行对象不超过35名。原规定为不超过10名（2020年前），但修订后调整为35名，因此正确答案为D。

持续督导期间，保荐机构发现发行人存在重大关联交易未披露时，应当采取的首要措施是（）。

A.立即向中国证监会报告

B.要求发行人补充披露并发表意见

C.暂停推荐其证券发行上市

D.与发行人管理层沟通并要求整改

答案：B

解析：根据《证券发行上市保荐业务管理办法》第五十条，持续督导期间，保荐机构发现发行人存在应披露未披露的重大事项时，应督促发行人及时披露，并发表专项核查意见。因此首要措施是要求补充披露并发表意见，选B。

关于创业板上市公司发行可转债的条件，下列说法正确的是（）。

A.最近一期末资产负债率不低于45%

B.最近3个会计年度加权平均净资产收益率平均不低于6%

C.本次发行后累计公司债券余额不超过最近一期末净资产额的40%

D.最近3年以现金方式累计分配的利润不少于最近3年实现的年均可分配利润的20%

答案：C

解析：创业板可转债适用《上市公司证券发行管理办法》，其中累计债券余额不超过最近一期末净资产额的40%是通用条件（选项C正确）。选项A（资产负债率）无强制要求；选项B（6%）是主板公开发行可转债的要求；选项D（20%）是主板的分红要求，创业板要求30%。

发行人申请公开发行公司债券，其最近3年平均可分配利润应足以支付公司债券（）的利息。

A.1年

B.2年

C.3年

D.5年

答案：A

解析：《公司债券发行与交易管理办法》第十八条规定，公开发行公司债券需满足“最近3个会计年度实现的年均可分配利润不少于公司债券1年的利息”，因此选A。

关于并购重组中业绩承诺的补偿方式，下列说法错误的是（）。

A.可以采用现金补偿或股份补偿

B.股份补偿时，补偿股份应优先用于注销

C.业绩承诺期原则上不低于3年

D.交易对方为上市公司控股股东时，补偿期限可缩短至2年

答案：D

解析：根据《监管规则适用指引——上市类第1号》，业绩承诺期原则上不低于3年；交易对方为上市公司控股股东、实际控制人或其控制的关联方时，补偿期限应与业绩承诺期一致（不得缩短），因此D错误。

保荐机构在IPO尽职调查中，对发行人关联方的核查范围不包括（）。

A.发行人子公司的监事配偶控制的企业

B.发行人控股股东的普通员工

C.发行人董事控制的其他企业

D.持有发行人5%以上股份的自然人股东

答案：B

解析：关联方核查范围包括发行人的控股股东、实际控制人及其控制的企业；发行人的董事、监事、高级管理人员及其控制的企业；持有5%以上股份的股东及其控制的企业；其他根据实质重于形式原则认定的关联方。控股股东的普通员工不属于关联方，因此选B。

上市公司重大资产重组中，标的资产为股权时，审计报告的有效期为（）。

A.3个月

B.6个月

C.9个月

D.12个月

答案：B

解析：根据《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第26号——上市公司重大资产重组》，标的资产为股权的，审计报告和评估报告的有效期均为6个月（自基准日起算），因此选B。

关于保荐机构的内核制度，下列说法错误的是（）。

A.内核机构应独立于业务部门

B.内核会议需形成书面审核意见

C.内核通过后即可向证监会报送申请文件

D.内核委员需对申请文件的真实性、准确性、完整性进行全面审核