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铁路、船舶、航空航天和其他运输设备制造业IPO募投工程设计及被否原因分析

铁路、船舶、航空航天和其他运输工程是国家基础设施建设的重要组成局部，无论是陆运、海运、空运在国民经济中的作用都是不言而喻的。改革开发以来，我国经济实现快速增长与交通的建设是密不可分的，因此，分析铁路、船舶、航空航天和其他运输设备制造业的IPO募投工程设计有着积极的意义。

从2010-2021年IPO新上市企业名单来看(数据截至2021年1月12日)，这期间在A股新上市的企业共有2501家，其中铁路、船舶、航空航天和其他运输设备制造业的企业有30家，占总审核的1.2%。铁路、船舶、航空航天和其他运输设备制造业新上市公司名单(2010.2021)

公司等国内重点主机制造厂商，以及军队某研究所、中国航空工业基础技术研究院、航天特种材料及工艺技术研究所、中国航天空气动力技术研究院等国内航空领域的重点科研机构建立了合作关系。

④公司拥有一支专业稳定的管理团队

公司开展始终坚持以人为本，目前形成了一支经验丰富、训练有素、人员稳定的中高层管理人才队伍，拥有多年航空工业生产管理经验，对技术和市场开展趋势具有深刻的理解。生产管理方面，公司已经获得了AS9100航空航天质量管理体系认证、IS09001:2015质量管理体系认证以及从事相关产品生产和销售需要取得的各类资质，并通过多个主机制造厂商和航空科研单位的供应商评审。专业稳定的管理团队和完善的资质体系为募投工程的顺利实施提供了坚实的管理保障。

4、营销网络升级工程（1）募投工程概况（以天宜上佳为例，2019年7月22日上市）本工程拟通过在全国六个城市建立区域营销中心，加强公司销售与服务网络，拓展“制造+服务商业模式，为客户搭建完善的后续配套服务体系，促进公司由生产型制造商向“生产+服务型”制造商转型，巩固和提升市场占有率和品牌地位。本工程建设总投资7,560万元，拟根据各区域选址情况，在两年内完成建设。

序号

投资类别

投贵金额（万元）

比例

1

场地费用

4,596.00

60.79%

1.1

购置办公用房

52.91%

\2

租赁办公用房（2年）

116.00

1.53%

13

办公场地装修

480.00

635%

2

设备购置费

2,274.00

30.08%

2.1

检测设备

1,374.00

18.18%

2.2

视频会议系统

180.00

2.38%

23

产品、用户信息管理系统

120.00

1.59%

2.4

办公设备

420.00

5.56%

2.5

服务人员装备

60.00

0.79%

2.6

运营车辆

120.00

1.59%

3

其他费用

540.00

7.14%

3.1

前期咨询费

180.00

2.38%

32

开办费

360.00

4.76%

4

预备费

150.00

1.98%

工程总投资合计

7,560.00

100.00%

⑵工程实施的可行性

①本次募投工程市场需求前景广阔②公司具有行业竞争优势本行业内与公司形成竞争关系的企业主要为德国克诺尔集团在中国的全资子公司克诺尔车辆设备（苏州）有限公司、中车戚塞堰机车车辆工艺研究所、北京浦然轨道交通科技、北京瑞斯福高新科技股份有限公司以及博深股份等。公司自设立以来，依靠自主研发，在高铁动车组用粉末冶金闸片的材料配方、工艺路线、生产装备等方面陆续取得重大突破，凭借多年的技术研发、经验积累、客户开发，目前公司主要产品已实现大批量、规模化生产，建立了一定的竞争优势。本次募投工程的实施有利于进一步提升公司服务能力与规模化生产优势，增强公司的产品本钱控制能力，同时提高公司产品的及时交付能力，进一步巩固了公司的品牌优势和客户基础，有效增强公司的竞争力。

被否案例分析案例：北京**科技股份

请发行人代表补充说明：（1）发行人客户集中度高、关联方交易比重大对其直接面向市场独立持续经营能力的影响；（2）发行人的核心竞争力、行业地位和直接面向市场独立持续经营能力。请保荐代表人发说明确意见。

发行人2019年3月在北交所申请挂牌时披露的营业收入1.81亿元，净利润超2,786万元，与本次申报的财务数据有重大差异。根据发行人解释，差异来源一是北交所挂牌时采用了母公司报表数据，二是本次编制申报有多个科目进行了审计调整。发行人两次申报均由瑞华会计师事务所出具审计报告。保荐机构认为该差异不属于会计过失更正事项。请发行人代表进一步说明发行人于2018年对以前年度的企业所得税进行重新申报的具体时间以及重新申报的原因，以及短时间内财务数据存在重大调整、母公司报表净利润存在995.91万元差异的原因；以上事项是否反映发行人存在内控制度不健全、会计基础薄弱的情形。请保荐代