对套期保值模型的研究.docx

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摘要

2018年，我国国债期货市场积极适应金融市场发展需求，推出了2年期国债期货，标志着我国国债市场已经初步形成2-5-10的短、中、长期产品结构。随着2年期国债期货的上市，我国国债期货市场逐渐进入平稳运行阶段。我国现有的三种国债期货品种基本功能发挥到底如何，是否达到预期标准，这些问题成为学者们考察的重要内容。但是2年期国债期货上市时间较短，可选取的交易数据不如5年期和10年期国债期货的容量大，因此大多数实证研究仅以5年期和10年期国债期货为基础。本文在以前学者研究的基础上，增加了对2年期国债期货的套期保值功能研究，全面分析研究了我国国债期货市场上2年期