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December2025
ExpertInsights
PERSPECTIVEONATIMELYPOLICYISSUE
TOBIASSYTSMA
TheDynamicsBehindArtificial
Intelligence’sImpacton
ProductivityGrowth
roductivityformsthebedrockofnationalprosperityandindividualwell-
being.Atitscore,productivitymeasuresefficiency:theratioofoutputto
theinputsrequiredtocreategoodsandservices.Foraneconomy,thisis
thecapacitytogenerateincomefromlabor,capital,land,machinery,and
P
infrastructure(Zymek,2024).Productivitygrowthdescribeshowaneconomy’s
abilityto“domorewithless”evolves.Sustainedimprovementsinlivingstandards
areinextricablylinkedtoproductivitygrowth(Ross,2023).Whenproductivity
rises,pricesforgoodsdecrease,wagesincrease,andpeoplegainpurchasingpower
andleisuretime.
Productivityisoneoftheprincipalexplanationsfordisparitiesinlivingstan-
dards.In2023,forexample,theaverageincomeperpersonintheUnitedStates
wasmorethan100timesthatinSouthSudan(Zymek,2024).Whiledifferencesin
hoursworkedorcapitalavailabilityaccountforpartofthisdifferenceinpercapita
income,abouttwo-thirdsisexplainedbycross-countrydifferencesinproductivity
(Zymek,2024).Fordevelopingeconomies,improvingproductivitycanimprovejobs
nextcycleofproductivitygrowth,realizingitspotential
couldrequiresubstantialcomplementaryinvestments,
AI’seconomicimpactmayscientificadvances,andorganizationalredesign.
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