对中国汽车行业深度变革的观察与思考_36页_1mb.pptxVIP

;PREFACE;前言;PREFACE;PREFACE;;2020-2025，中国汽车行业变革的关键点 P7;OVERVIEW;第一章：变革概览与时间线;2020-2025，中国汽车行业变革的关键点 P7; 中国汽车行业具有典型的存量竞争的特点。产业政策的强力倾斜，极大加速了新能源汽车（BEV+PHEV）对燃油车的系统性替代。

产业政策的导向极为明确—通过供给端激励、消费端补贴、税收优惠以及基础设施投入等多维度手段，降低新能源汽车在导入阶段的消费者阻力。依托中国规模庞大的本土市场，迅速形成规模经济与技术迭代的正循环。;关键数据的解读：中国市场的变化

该政策的核心目标有二：确立中国在新能源汽车供应链上的主导地位；借助动力形式的切换，完成汽车市场的国产化替代。

虽然对于产业政策的投入、成效与副作用，对BEV的安全性及全生命周期内的环保性，业界仍存在不同观点。但无论如何，截至2025年，中国新能源汽车的渗透率已突破50%，并实现了从政策驱动向市场驱动的根本转变。

即便未来政策红利逐步退出，新能源汽车渗透率在2030年，仍有望达到70%。;2）OEM版图的变化

传统国际OEM虽然同样重视新能源技术的研发，但由于需要兼顾全球不同国家的市场结构、消费者偏好及用车环境差异，其技术路线难以像特斯拉或中资OEM那样全力投入新能源领域。;3）中资品牌在中＆高端的突破

相比单纯的市场份额提升，中资OEM在中高端市场的突破更具颠覆性意义。在燃油车时代，中资品牌长期受限于“低价、低质”的市场认知，始终难以进入中高端主流阵营。这一道技术与品牌壁垒，正在被迅速打破。;4）智能化软件化变革

智能化与电动化，已成为中资OEM——尤其是新势力品牌——建立差异化竞争、重塑高端豪华定义的核心武器。

智能化的演进路径清晰：以用户容易直观感知的智能座舱入手，以自动驾驶功能挖掘长期价值。截至2025年，智能化体验已成为中国消费者购车时的关键决策因素之一，并在很大程度上决定了品牌的高端形象与市场竞争力。;第一章：变革概览与时间线;6）内卷式竞争淘汰赛仍未结束

尽管中国汽车行业在技术、产品、品牌层面都实现了突破性进展，但行业整体却愈发陷入内卷式竞??的困境。在2025年，价格竞争进入白热化阶段。OEM的利润空间持续被压缩、更将风险和压力向供应链经销商转移，暴露产业生态的脆弱性。;在此情况下，尽管在2025年，政府及行业协会层面相继提出了反内卷的倡议，但我们判断，中国汽车行业的“淘汰赛”在短期内仍难以结束，因为：

新能源投资过热导致的产能重复建设，其影响仍在持续。

头部中资OEM依然试图扩张份额，并主动加剧价格竞争来巩固领先地位。

行业退出机制仍不完善，部分企业即使陷入巨额亏损，仍依靠资本融资或地方政府支持维持运营，延缓了市场出清的节奏。;2025年1-9月，中国汽车出口量同比增长14.8%，预计全年有望突破700万辆。尽管如此，与其他汽车工业强国相比，中国汽车的出口比率仍偏低，具有充分的增长潜力。

相比国际OEM，中资OEM的出海经验相对不足，国际化运营能力亟需提升。在

地缘政治紧张、贸易壁垒加剧的背景下，单纯依靠整车出口的模式仍显脆弱。然而，凭借在国内竞争激烈市场中锤炼出的产品与组织能力，中资OEM未来仍有可能会影响全球市场格局。

尤其值得日本汽车行业重点关注的是：中国汽车的主要出口市场包括东南亚、南美、中东和澳大利亚…等，都是日系企业长期深耕的利基市场。理解中国汽车行业本轮变革的规模、速度与本质，对于日系企业的战略应对至关重要。;2020-2025，中国汽车行业变革的关键点;;;2020-2025，中国汽车行业变革的关键点;第一章：变革概览与时间线;第一章：变革概览与时间线;第一章：变革概览与时间线;第一章：变革概览与时间线;第一章：变革概览与时间线;第一章：变革概览与时间线;第一章：变革概览与时间线;IGPI的观察与观点：;IGPI的观察与观点：;IGPI的观察与观点：;IGPI的观察与观点：;;本資料は、株式会社経営共創基盤（以下「弊社」といいます。）が独自に作成したものです。本資料の記載内容にかかわらず、本資料は貴社と弊社の間に何らの委任や契約関係等を発生させるものではございません。本資料は弊社が信頼に足ると考え得る各種情報に基づいて作成しておりますが、本資料に記載された情報の正確性及び完全性に関して、弊社は貴社に対して何らの表明または保証をいたしません。本資料に関連して生じた一切の損害について、弊社は責任を負いません。本資料の著作権を含む知的財産権は、弊社又は第三者に帰属し、貴社が無断で本資料及びその複製物を編集、修正、増減、翻訳、改変等することを禁じます。弊社の提供するアドバイザリー業務は弁護士法に定める法律事務、税理士法