IPO助理法务顾问笔试题及解析.docxVIP

第PAGE页共NUMPAGES页

2026年IPO助理法务顾问笔试题及解析

一、单选题（共5题，每题2分，共10分）

1.在某公司的IPO过程中，发行人财务报表中存在一项关联交易，交易价格明显低于市场价格。根据《中华人民共和国证券法》及相关规定，以下哪种处理方式最符合监管要求？

A.仅在招股说明书附注中披露该交易

B.需对该交易进行同比例减值调整

C.由审计机构出具专项说明

D.若交易符合公允定价原则，无需特殊处理

2.某科技公司IPO项目涉及核心专利，发行人未与专利权人签署独占许可协议。根据《专利法》及交易所审核标准，以下哪个风险点最可能影响上市审核？

A.专利权稳定性问题

B.专利许可范围不明确

C.竞争对手专利侵权风险

D.专利权人变更频繁

3.在IPO项目尽职调查中，律师发现发行人早期存在一笔未披露的债务重组，重组方案对发行人财务状况有重大影响。根据《企业会计准则》，以下哪项措施最符合会计处理要求？

A.将重组收益计入当期利润

B.采用未来收益折现法确认资产价值

C.在附注中单独披露重组细节

D.将重组负债直接冲减资本公积

4.某国有企业IPO，其子公司与发行人存在交叉持股。根据《上市公司收购管理办法》，以下哪种股权结构最可能触发要约收购义务？

A.子公司持有发行人5%以上股权

B.发行人与子公司总资产占比超30%

C.子公司直接或间接持有发行人20%股权

D.交叉持股比例低于上市公司总股本的1%

5.在IPO过程中，发行人管理层提供虚假业绩承诺，导致投资者损失。根据《证券法》及相关司法解释，以下哪项责任承担方式最符合法律规定？

A.仅由董监高承担行政责任

B.发行人不承担任何责任

C.由中介机构承担连带赔偿责任

D.管理层与发行人承担补充赔偿责任

二、多选题（共5题，每题3分，共15分）

1.某医药企业IPO，其核心产品依赖临床试验数据。根据《药品管理法》及交易所审核指引，以下哪些事项需重点核查？

A.临床试验方案合规性

B.数据真实性及完整性

C.伦理委员会审批文件

D.产品专利保护期限

2.在IPO项目中，律师发现发行人存在多笔未入账费用。根据《企业会计准则》及证监会处罚案例，以下哪些情形最可能构成财务造假？

A.费用金额占当期利润10%以上

B.存在明显虚假发票

C.费用分摊方法不合理

D.未在审计报告附注中披露

3.某互联网公司IPO，其业务模式涉及数据跨境传输。根据《数据安全法》及《网络安全法》，以下哪些合规措施需重点关注？

A.数据出境安全评估报告

B.数据存储加密方案

C.用户隐私授权协议

D.跨境数据传输协议

4.在IPO尽职调查中，律师发现发行人存在多项行政处罚记录。根据《证券法》及相关司法解释，以下哪些处罚最可能影响上市审核？

A.虚假陈述被罚款50万元以上

B.涉及环保领域的行政处罚

C.擅自改变经营范围的处罚

D.职工工资拖欠的行政记录

5.某制造业企业IPO，其供应链存在较多中小供应商。根据《公司法》及交易所审核标准，以下哪些风险需重点评估？

A.供应商集中度过高

B.供应商资质不合规

C.采购价格波动风险

D.供应商违约导致的业务中断

三、判断题（共10题，每题1分，共10分）

1.IPO发行人可仅披露关联交易的定价依据，无需提供第三方评估报告。

2.发行人董监高持股比例低于1%可不适用《上市公司规范运作指引》。

3.科创板上市公司需在上市前完成核心技术专利的稳定性核查。

4.创业板上市公司可豁免披露前五大股东持股情况。

5.IPO项目涉及跨境资产时，可不提供资产权属证明文件。

6.发行人可仅披露环保合规承诺，无需提供环保部门的审核意见。

7.科创板上市公司可仅披露三年业绩承诺，无需提供详细测算依据。

8.创业板上市公司可不核查核心技术人员是否存在竞业禁止协议。

9.IPO项目涉及股权纠纷时，可不提供法院的最终判决书。

10.科创板上市公司可豁免披露信息披露违规历史记录。

四、简答题（共3题，每题5分，共15分）

1.简述IPO项目中关联交易的核查要点及法律合规要求。

2.列举IPO项目中需重点关注的三类法律风险及应对措施。

3.说明科创板与创业板在上市审核标准中的主要差异。

五、论述题（共1题，10分）

某科技公司IPO项目涉及多项核心技术，部分技术处于实验室阶段。请结合《公司法》《证券法》及相关行业监管要求，分析该项目的法律合规要点及尽职调查重点，并提出风险防范建议。

答案及解析

一、单选题答案及解析

1.答案：B

解析：根据《证券法》第14条及交易所《首次公开发行股票注册管理办法》，关联交易价格显失公允的，需进行同比例调整或重组，仅披露不合规