北京工业大学耿丹学院《资本资产定价》2025-2026学年期末试卷.docVIP

北京工业大学耿丹学院《资本资产定价》2025-2026学年期末试卷

一、单项选择题（总共10题，每题3分，每题只有一个正确答案，请将正确答案填写在括号内）

1.资本资产定价模型的核心假设不包括以下哪一项？（）

A.投资者都依据期望收益率评价证券组合的收益水平，依据方差（或标准差）评价证券组合的风险水平

B.投资者对证券的收益、风险及证券间的关联性具有完全相同的预期

C.资本市场没有摩擦

D.投资者具有不同的风险偏好

2.下列关于β系数的说法，正确的是（）。

A.β系数反映了证券或证券组合对市场组合方差的贡献率

B.β系数大于1，说明该证券或证券组合的系统性风险小于市场组合

C.β系数为0，表明该证券或证券组合没有系统性风险

D.β系数只能衡量系统性风险，不能衡量非系统性风险

3.市场组合的β系数等于（）。

A.0

B.1

C.-1

D.无法确定

4.根据资本资产定价模型，当市场达到均衡时，（）。

A.所有证券或证券组合都在证券市场线上

B.所有证券或证券组合都在资本市场线上

C.只有最优证券组合在证券市场线上

D.只有最优证券组合在资本市场线上

5.若某证券的β系数等于1，则表明（）。

A.该证券无风险

B.该证券与市场组合风险一致

C.该证券的风险是市场组合风险的两倍

D.该证券的风险是市场组合风险的一半