2026年金融风险管理师（FRM）考试题库（附答案和详细解析）（0210）.docxVIP

金融风险管理师（FRM）模拟试卷

一、单项选择题（共10题，每题1分，共10分）

1.以下关于风险价值（VaR）的描述中，正确的是？

A.VaR衡量的是在一定置信水平下的最大可能损失

B.99%置信水平的VaR一定大于95%置信水平的VaR

C.持有期越短，VaR值越大

D.VaR可以完全捕捉尾部风险

答案：A

解析：VaR（风险价值）的定义是“在一定置信水平和持有期内，某一金融资产或组合可能遭受的最大损失”，因此A正确。B错误，因为VaR大小还受资产波动性影响，若95%置信水平下资产波动极大，其VaR可能大于99%的VaR（但通常同资产下99%VaR更大）。C错误，持有期越短，资产价格波动时间越少，VaR通常越小。D错误，VaR无法反映超过VaR阈值的尾部损失规模（需用ES预期损失补充）。

2.以下哪项属于操作风险的“外部事件”类别？

A.交易员因疏忽输入错误交易数量

B.银行因地震导致数据中心瘫痪

C.内部审计部门未发现违规操作

D.系统升级导致交易延迟

答案：B

解析：根据巴塞尔协议，操作风险分为内部流程、人员、系统和外部事件四类。外部事件包括自然灾害、外部欺诈、监管变化等，B选项地震属于自然灾害，属于外部事件。A属于人员因素（操作失误）；C属于内部流程缺陷（审计失效）；D属于系统因素（技术故障）。

3.计算信用风险的预期损失（EL）时，核心公式是？