外汇业务和汇率折算课件.pptVIP

（2）投入100萬英鎊套匯GBP100萬USD142萬倫敦USD142萬CAD224.36萬紐約CAD224.36萬GBP101.98萬多倫多投入100萬英鎊套匯，獲利1.98萬英鎊（不考慮成本交易）2025年10月12日星期日*（3）投入100萬美元套匯USD100萬CAD158萬紐約CAD158萬GBP71.82萬多倫多GBP71.82萬USD101.98萬倫敦投入100萬美元套匯，獲利1.98萬美元（不考慮交易成本）2025年10月12日星期日*3、套利套利：◆例4、如某日倫敦金融市場上的三個月美元定期存款利率為12％，三個月英鎊定期存款利率為8％；美元匯率為1英鎊=2.0000美元，三個月的美元期匯貼水10點，就存在套利機會。又稱時間套匯或利息套匯，是指套匯者利用貨幣的即期匯率與遠期匯率的差額小於當時該兩種貨幣的利率差的時機，進行即期和遠期外匯買賣，以牟取利潤的套匯交易。2025年10月12日星期日*投資者直接將英鎊存入銀行，三個月後獲得的本息收入是100000?（1+8％?3/12）=102000英鎊。進行套利交易，在倫敦金融市場上以現行匯率1英鎊=2.0000美元將100000英鎊兌換成2000