2021年CFA二级《数量方法》真题及答案附详细解析.docVIP

2021年CFA二级《数量方法》真题及答案附详细解析

一、单项选择题（总共10题，每题2分）

1.在时间序列分析中，若一个序列的均值、方差和自协方差随时间变化而保持不变，则该序列属于（）。

A.平稳序列

B.非平稳序列

C.白噪声序列

D.随机游走序列

2.关于协整关系的描述，以下哪一项是正确的？

A.两个非平稳序列的线性组合一定是非平稳的

B.协整关系意味着两个序列的长期均衡关系

C.协整检验只能用于一阶单整序列

D.协整向量的个数等于序列的个数

3.在多元回归模型中，若某个解释变量的方差膨胀因子（VIF）大于10，通常表明（）。

A.该变量与因变量高度相关

B.存在严重的多重共线性

C.模型拟合优度较高

D.该变量对因变量的解释力度较弱

4.关于自回归条件异方差（ARCH）模型，以下说法错误的是（）。

A.ARCH模型用于刻画时间序列的波动聚集性

B.ARCH模型的残差项服从正态分布

C.ARCH模型可以推广为GARCH模型

D.ARCH模型假设残差的方差是常数

5.在蒙特卡洛模拟中，增加模拟次数的主要作用是（）。

A.降低计算复杂度

B.提高估计的精确度

C.减少模型假设的依赖

D.避免使用随机数生成器

6.关