金融行业投行部分析师投行项目工作手册.docxVIP

金融行业投行部分析师投行项目工作手册

第1章项目立项与尽职调查

1.1项目立项与初步尽调启动

在正式立项前，分析师需首先完成“项目体检”，即通过内部风险指标模型（如CAMELS评分法）对拟投行的客户进行初步筛查，识别出是否存在监管红线、重大合规瑕疵或高波动性风险，若评分低于70分则直接建议立项终止，确保项目进入门槛可控。启动立项会议时，需召开由投行部、风控部及外部律师组成的联合评审会，重点审查客户的股权结构清晰度、关联交易透明度及历史融资违约记录，输出《项目立项可行性报告》，明确确认客户具备开展深度尽调的资格。

依据客户评级（如AAA级或内部“高资质”标准），制定差异化的尽调进度表，对于高资质客户，设定45天完成初步尽调的硬性指标，若因信息不对称导致进度滞后超过20天，需立即启动预警机制并升级汇报层级。在立项阶段必须完成“尽职调查清单”的初步编制，涵盖基础财务数据、法律权属、客户背景及行业环境四个维度，确保所有关键尽调要素在立项阶段即被锁定，避免后续因资料缺失导致尽调效率低下。针对客户核心业务模式（如投行化业务、并购服务或财富管理），需深入调研其行业地位、竞争优势及潜在增长曲线，形成《客户战略定位分析》，为后续投行项目的定制化方案设计提供理论支撑。

立项审批通过后，需向客户发出正式的《项目启动通知书》，明确尽调范围、时间表及关键交付物，并建立