2022年CFA二级《投资组合管理》考前押题模拟卷命中率超80%.docVIP

2022年CFA二级《投资组合管理》考前押题模拟卷命中率超80%

一、单项选择题（总共10题，每题2分）

1.以下关于套利定价理论（APT）的假设，正确的是（）

A.需要投资者是均值方差优化者

B.假设资产收益服从正态分布

C.基于无套利原理

D.仅考虑市场因子一个风险来源

2.Carhart四因子模型在Fama-French三因子模型基础上增加的因子是（）

A.规模因子

B.价值因子

C.动量因子

D.市场因子

3.ESG整合策略中，将ESG因素纳入估值模型以调整资产预期收益的策略是（）

A.负面筛选

B.正面筛选

C.整合策略

D.影响力投资

4.主动投资管理中，信息比率（IR）的计算公式是（）

A.超额收益/总风险

B.超额收益/主动风险

C.（组合收益-无风险收益）/总风险

D.（组合收益-基准收益）/系统风险

5.战术资产配置（TAA）的主要特点是（）

A.长期资产权重配置

B.基于市场时机的短期调整

C.不考虑市场波动

D.与战略资产配置无关

6.对冲基金的全球宏观策略主要基于（）

A.公司基本面分析

B.宏观经济变量预测

C.量化模型套利

D.公司重大事件驱动

7.固定收益组合免疫策略的核心目标是（）

A.最大化组合收益

B.最小化信用风险

C.匹配资产与负债的久期

D.提高组合流