套期会计概念：风险管理与应用实例.pdfVIP

【知识点】套期★

（一）套期的概念

企业在经营活动中会各类风险，其中涉及外汇风险、利率风险、价格风险、信用风险等。对于此类风险敞口，企业可

能会选择通过利用金融工具产生反向的风险敞口（即开展套期业务）来进行风险管理活动。套期的目标是在财务报告中反

映企业采用金融工具管理因特定风险引起的风险敞口的风险管理活动的影响。

套期，是指企业为管理外汇风险、利率风险、价格风险、信用风险等特定风险引起的风险敞口，指定金融工具为套期工

具，以使套期工具的公允价值或现金流量变动，预期抵销被套期项目全部或部分公允价值或现金流量变动的风险管理活动。

【解释】（了解即可）

（1）外汇风险，例如，企业出口销售确认80万的应收账款，约定3个月后收款，其汇率变动将产生外汇风险，如果美

元贬值，企业最终收回的兑换成就少了。

（2）利率风险，例如，企业向借款800万元，固定利率为9％，那么市场利率的变动就产生了利率风险，如果市场利

率下跌为6％，那么企业付出的利息就多了。

（3）价格风险，例如，企业预计6个月后一批存货，那么存货的市场价格变动就产生了价格风险，如果以后存货市场

价格上升，那么企业付出的采购成本就了。