2021年CFA二级《投资组合管理》高分通关专属模拟卷连续五年学员好评率100%.docVIP

2021年CFA二级《投资组合管理》高分通关专属模拟卷连续五年学员好评率100%

一、单项选择题（共10题，每题2分）

1.以下关于资本资产定价模型（CAPM）的说法中，正确的是（）。

A.它假设所有投资者对资产的预期收益率、方差和协方差具有相同的预期

B.它只考虑了系统性风险

C.市场组合仅包括风险资产

D.以上都正确

2.有效前沿是指（）。

A.可行集的上半部分

B.可行集的下半部分

C.可行集中风险最低的组合集合

D.可行集中收益最高的组合集合

3.下列关于积极投资组合管理策略的说法，错误的是（）。

A.旨在超越市场业绩

B.需要对市场进行深入分析和预测

C.风险通常高于消极投资组合管理策略

D.只关注系统性风险

4.以下哪种风险度量指标考虑了投资组合中各资产的相关性？（）

A.标准差

B.方差

C.协方差

D.贝塔系数

5.当市场处于均衡状态时，（）。

A.预期收益率高于必要收益率

B.预期收益率等于必要收益率

C.预期收益率低于必要收益率

D.以上都有可能

6.投资组合的分散化可以降低（）。

A.系统性风险

B.非系统性风险

C.市场风险

D.利率风险

7.下列关于套利定价理论（APT）的说法，正确的是（）。

A.它假设市场上只有一种系统性风险因素

B.它认为资产的预期收益率