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橡胶期权仿真测试题

一、单选题

1.橡胶期权交易中，行权价与当前市场价格相同，该期权被称为（）（1分）

A.看涨期权B.看跌期权C.平价期权D.虚值期权

【答案】C

【解析】当行权价与当前市场价格相同时，期权处于平价状态。

2.某投资者购买了一份执行价格为每吨2000元的橡胶看涨期权，当前橡胶期货价格为每吨1900元，期权费为每吨100元，若到期时橡胶期货价格为每吨2100元，该投资者的收益为（）（2分）

A.100元/吨B.200元/吨C.900元/吨D.1000元/吨

【答案】B

【解析】收益=(2100-2000-100)×1=200元/吨

3.以下哪种情况会使看涨期权的价值增加？（）（1分）

A.标的资产价格下跌B.波动率上升C.无风险利率上升D.到期时间缩短

【答案】B

【解析】波动率上升会增加期权价值。

4.橡胶期权的时间价值主要体现在（）（2分）

A.行权价B.波动率C.无风险利率D.到期时间

【答案】D

【解析】时间价值与到期时间成正比。

5.某投资者卖出一份执行价格为每吨1800元的橡胶看跌期权，当前橡胶期货价格为每吨1700元，期权费为每吨150元，若到期时橡胶期货价格为每吨1600元，该投资者的收益为（）（2分）

A.100元/吨B.150元/吨C.300元/吨D.450元/吨

【答案】C

【解析】收益=(150+1800-1600)×1=300元/吨

6.以