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十大财务工具之一财务报告

管理层和财务人员如何熟练掌握与应用十大财务工具，有效地管控公司以促进竞争力和业绩提升？

一、一大财务工具：财务报告

财务报告讲述了公司一路走来业绩的故事。

定期的“财报管理层讨论”（月度、季度、半年度、年度），具体讨论的五个问题包括2个关键问题和3个一般问题。

会计看的是结果，管理层讨论要超越这个结果。

会计注重对6大能力进行分析：短期偿债能力（流动比率、速动比率）、获利能力（净利率、资产报酬率）、资产管理效率（各种周转率）、长期偿债能力（资产负债率、利息保障倍数）、增长性（销售增长率、利润增长率、资产增长率）、价值比率（市盈率、市销率、市净率）。

管理层讨论要超越这6大能力结果。

（一）、具体讨论2个关键问题和3个一般问题：

1、关键问题之一：业绩真相

会计要的是账面数，管理层要的是真相。

2、关键问题之二：成长性

要特别关注：竞争地位有没有提升？公司的前景如何？

A、竞争地位：相对市场份额和资产报酬率ROA。这两个指标一般成正比，且要组合起来分析，因销售和资产要匹配起来。从会计来讲，资产是越多越好，从管理层来讲，资产是未来的成本。

B、公司前景：宏观经济环境分析、行业分析、市场分析、公司自身。

3、一般问题之一：会计政策

会计政策如收入如何确认？激进、中性还是保守。

会计估计、重大更正、减值计提、资产核销用以调节利润。

4、一般问题之二：财务弱点

A、