浅议商业银行信用风险评估方法.pdfVIP

尊．奠曼蔓……201…2量…j…!…．墨差ij!期………………………………………………． 浅议商业银行信用风险评估方法 郭富霞 (青岛大学．山东青岛266071) 【摘要l信用风险是商业银行面临的主要风险，信用风险的范围涉及商业银行经营活动的方方面面，如何防范与降低信用风险是当前我国商业银行风险管理 的迫切墨隶。 【关键词】商业银行；信用风险；评估方法 一、引言 模型主要是通过数学手段对历史数据进行统计分析，从而对有关 信用风险的定义有广义和狭义之分，广义的定义是信用关系 群体或个体的信用水平进行定性或者定鼍评估，并对其未来行为 的一方因为另一方没有履约而导致的可能损失；从狭义的角度理 的信用风险进行预测，提供信用风险防范的有效依据和手段。 解信用风险指的是债务人在债务期限结束时不能按时履行债务合 从统计学角度看，常用来对信用风险进行分析的数学工具主 约，最后导致债权人损失的可能性。 要包括判别分析、LogistiC回归分析、主成分分析和神经网络等 《世界银行》对全球银行业危机的研究指出。信用风险管理 四种类型。 判别分析法(0i S)，也叫多变量判定分析 不善是导致商业银行破产的常见原因。加强信用风险管理对我国 scriminantAnalySl 商业银行而言十分重要。由千信用风险的形成主要取决于企业财 法它是根据已知的违约和非违约的企业进行分类构成若干个总体， 务状况，我们通常将商业银行信用风险分析转化为企业财务状况 由这多个总体的特征找出一个或多个判别函数(或准则)，用于判别 的衡量。目前我国的信用风险分析以对财务指标的分析为主。 任一己观察的向量应判属哪一个总体，以及检验两个或多个母体， 二、文献综述 在所测量的指标量上是否有显著差异。如有则指出为哪螳指标。该 国外学者进行了大量的理论和实证研究．为银行信用风险评价 法很适合用于信用分析，但这一方法也有很大缺陷．其假定条件过 于严格，如要求数据服从多元正态分布：协方差矩阵相同：均值向 的研究提供了研究思路。Rock(1984)指出7个因素比较受信用卡业 Logistic量、协方筹锋阵、先验概率均为己知等等，但在实际中所处理的数 者所重视。Steenackers平uGoovaerts(1989)采用Stepwise 据都有不同程度的违背，往往不能完伞满足条件。 Regression模型寻找影响信用风险的原因．Borrigan(1966)筛 选出总资产、债券价格、营运资金等变量采用z评分方法建立多 Logi 同样选择一系列的财务指标来研究企业的违约概率。Logistic回 元回归模型，预测穆迪公司与标准普尔公司的评价模型。Ohlson stic回归模型进行风险预测。Halen、Thomson归模型不要求模型变量间具有线性的相关关系．自变量可以是连 (1980)建立Logi stic模型对银行破产问题进行了分析。 续变量，也可以是离敞变量或者虚拟变最，同时也放松了变量服 (1988)采用Logi 国内关于信用风险评估的研究起步较晚，但是随着我国金融 从协方差矩阵相等和残差服从正态分布的要求，模型的因变量以0 市场的发展及金融机构对于信用风险的逐渐霞视，我国信用风险 或者l来代表违约事件是否发生，更具有直观性。 评估方法的研究尤其是应用现代信用风险评估方法的研究成果逐 LogiStic模型的最大优点在于它解决了因变量不连续回归问 渐增多。 题，特别是因变量为分类变量时非常