黄颖华硕士论文：：企业家人力资本及.doc

企业家人力资本及其计量 第一章 导言 问题的提出 人力是社会进步的决定性因素。人力资本存量对一国经济发展起着决定性的作用。二战以来，一些在战争中遭到重创的国家（德国和日本）都奇迹般发展起来，另一些资源严重缺乏的国家，如亚洲四小龙也获得了经济上的成功，这些都应归功于人力资本对经济的贡献。作为特殊人力资本的企业家，是人类社会最稀缺的资源，对一国经济发展有着特殊重要性。当今世界各国之间经济发展水平的差异，很大程度上起源于各国企业家人力资本存量的差异。 我国进行企业制度改革，提高企业管理水平的一大决定性因素是企业领导者、管理者的素质。我国经济在由计划经济转向市场经济的过程中，政府不再直接参与企业经营。企业领导者直接面对市场，由于计划经济的束缚造成的意识、能力等方面的先天不足，以及激励与监督机制的不健全，使他们在握有企业经营权的情况下经营不好企业。 根据国家计委1993年对2586户亏损企业调查，其中2102户是因厂长、经理经营不善而造成亏损，占调查企业的81.61%。按此比例折算，我国国有企业现有70%的企业亏损，至少有一半以上是因为企业家经营管理不善所导致。所以，企业家队伍的培养壮大，成为当前经济体制改革的一大重要任务。 国内在经济学中关于企业家理论的研究，更多的侧重于运用博弈论，以委托-代理模型为基础，通过制度设计，研究如何对企业家进行有效的激励与约束。诸如年薪制、经营者股票期权的研究层出不穷，但在实践中的使用效果却不尽人意，仍有待于进一步探索与完善。特别是在国有企业当中，对企业家激励的研究近年来日益成为经济学人研究的热点。但笔者发现，对企业家从人力资本理论角度进行深入认识与分析的论著并不多，其论述集中在定性与定量分析企业家人力资本对经济发展的重要性上。 本文运用人力资本理论，对企业家人力资本的特征进行研究，并在此基础上尝试运用一些定量的方法对企业家人力资本存量进行计量。 研究的思路和目标 自1960年西奥多.舒尔茨提出人力资本概念以来，人力资本理论逐渐形成。“资本”在政治经济学中的定义为“能带来价值增值的东西”，把资本的范畴扩展到人，人力资本无非是体现在人身上的能带来价值增值的部分。体现在人的身上，表现为人的知识、技能、资历、经验和熟练程度等，是通过对教育、健康的投资形成的资本。 从经济发展的角度看，人力资本是稀缺的，特别是企业家型的人力资本。作为一种异质型人力资本，企业家人力资本具有生产力的性质，同时也有其特有的产权特征。在本文的分析中，假设企业家是理性人，追求效用最大化。根据人力资本的投资模型，潜在企业家在进行人力资本的投资决策时，必然会考虑成本与收益，使其追加每一单位人力资本投资的边际成本等于边际收益，从而达到效用最大化的人力资本存量。这一理论模型为人力资本价值计量使用成本法，即用人力资本投资量计量的方法提供了理论依据。但由于企业家人力资本的特殊异质性，使用成本法有着不可克服的重大缺陷，因此，本文拟以收入为基础，对企业家人力资本存量进行计量。并在此基础上，对中国企业家人力资本存量进行实证分析。企业家作个单个人力资本的价值计量，可依此类推，借鉴无形资产的价值评估，并引入一些数学系统与模糊计算的方法。 本文主要由五部分组成：第一部分导言，介绍文章的写作动因与总体框架；第二部分，企业家理论综述与分析，介绍中、西方经济学家关于企业家理论的研究成果，并对他们的理论进行分析评价；第三部分，企业家人力资本分析，在企业家理论一大理论基石—人力资本理论基础上，对企业家人力资本的产权特征、生产性特征与其形成进行深入的分析；第四部分，企业家人力资本的价值计量，分析影响企业家人力资本价值的因素，并从理论上提出作为整体的企业家人力资本存量以及单个企业家人力资本存量的计量方法。以此为基础，对中国企业家人力资本的存量进行实证分析；最后一部分，总结全文，提出相应的政策建议。 本文的写作目的是 希望能够对中国企业家人力资本存量的现状有一正确真实的认识，并就如何提高中国企业家人力资本存量问题提供一点思路与启发。 希望通过单个企业家价值计量的方法分析，为企业家薪酬制度设计提供价值基础，从而更有效的激励与约束企业家行为。 本文也希望能够对与人力资本相关的实务领域，如人力资源管理、人力资源会计理论等的发展有所启示。 企业家理论综述与分析 企业家是经济学研究的历史主线，迄今为止，经济学家对企业家的研究经历了三个阶段：古典阶段、新古典阶段和新自由主义阶段。古典阶段经济学侧重探讨企业家的职能，新古典阶段经济学侧重探讨企业家的特质，新自由主义阶段侧重探讨企业家的制度。 第一节 古典阶段企业家理论综述 “企业家”一词最早出现于1755年康替龙（Cantillon）所著的《商业概况》一书。在此书中，他把每一个从事经济活动的人都看作企业家，赋予了企业家投资商的角色。康替龙认