利率市场化下国有商业银行理财的影响及应对.docVIP

利率市场化下国有商业银行理财的影响及应对 　　【摘要】利率市场化是个很大的话题，本文尝试结合我国特色银行理财产品，探讨如何看待理财产品，国有商业银行如何在存款、贷款、中间业务、流动性管理、客户管理方面综合加以应对。希望能抛砖引玉、共同探讨分析。 　　【关键词】利率市场化 理财 影响 　　一、引言 　　利率市场化近一年来成为热门话题，但其实整个改革已进行了17年：改革的基本设想形成于十四届三中全会，周小川行长上任后，在“稳步推进利率市场化，建立健全由市场供求决定的利率形成机制”方针下稳步推进利率市场化改革。2010年“十二五”规划纲要第十部分“加快改革攻坚步伐，完善社会主义市场经济体制”中提出要稳步推进利率市场化改革。 　　17年来，中国货币市场、债券市场和境内外币存贷款已实现利率市场化，虽然市场传导机制还有待完善。除此之外，存贷款利率市场化改革已经实现“存款利率管上限”的阶段性目标，“贷款利率管下限”7月已名义取消，虽然向实体经济的传导还需时日。 　　暨今年7月取消贷款利率下限后，最简单的改革已全数完成，未来改革进入深水区：从各个经济体的经验看，实现存款利率市场化才是实现真正的“惊险一跳”。利率市场化既是市场的自然选择，推进的方式及快慢也是高层意志的体现。对于贷款利率的放开体现了李克强总理“盘活存量”的决心。下一步预计央行将谨慎推进存款端的市场化，“先长期后短期、先大额