试论我国开放式基金法律制度完善.pdfVIP

中文摘要 开放式基金是一种在制度设计上优于封闭式基金的信托投资形式。它是国际 基金市场的主流品种，是基金市场化改革的目标。然而，在我国，开放式基金却 还是一个新生事物，尚未形成一套完整的体系。开放式基金在试点过程中遇到了 一系列的问题和障碍，迫切需要得到解决。本文本着完善开放式基金法律制度的 目的，从经济的和法律的角度出发，运用多种研究方法，对我国的开放式基金法 律制度提出一些不成熟的建议，希望能对基金理论界有所贡献。 文章分五部分： 第一部分：“开放式基金及其信托法理”。作为投资基金的一种，同封闭式基 金一样，开放式基金一般是依据信托法理来运作的，它立足于信托又超越于信托， 体现出强大的生命力和对社会经济巨大发展的适应力。 第二部分：“开放式基金在我国运作的经济障碍”。主要表现为开放式基金中 的信息不对称、基金管理者的行为偏离、以及面临的一系列矛盾，通过对这些障 碍的分析，为第四部分提出建议作了铺垫。 第三部分：“开放式基金在我国运作的法律障碍”。本部分主要论述了开放式 基金亟待解决的一些法律问题，如发行方式、发行制度、监管机制等。并指出我 国《开放式证券投资基金试点办法》的一些不足和缺陷。 第四部分：“完善开放式基金法