二叉树参数的新计算方法.pdfVIP

2009钲 安阳师范学院学报 47 二叉树参数的新计算方法 连颖颖 (安阳师范学院数学与统计学院，河南 安阳455002) [摘 要 】二叉树方法是为期权进行估值 的一个普遍使用的数值方法 ．原有二叉树参数模型是通过近似计算得到的 本文将借助于概率论中矩的思想 ，通过精确求解得到一种推导该参数的新方法 ． [关键词]二叉树模型；期权定价；矩；数值计算 [中图分类号 】F830 [文献标识码]A [文章编号]1671．5330(2009)05．0047．03 O 引言 设 当前 时刻 t的股票价格为S．已知股票价格 期权是一种重要 的金融衍生产 品，如何为期 S遵循几何布朗运动 ，At时间内有 ： 权更准确的定价是 目前研究的重点 ．经典 Black—