2011年中国创投市场分析.pptVIP

2011年中国创投市场分析 创投市场分析 私募股权基金（PE） 风险投资基金（VC） 私募股权基金（PE） 2011年，PE投资的行业中制造业、互联网、医疗健康所占投资案例数量最多，其中医疗健康和互联网是投资热点，吸引了较多投资金额。 2011年PE基金共退出123笔，其中IPO方式退出111笔占90%，并购退出6笔，股权转让3笔，管理层和其他共3笔。退出行业中机械制造与电子及光电设备成为最活跃退出领域 风险投资基金 投资行业分析 2011年创投投资行业中互联网投资案例268个，投资金额32.12亿美元，居行业之首。电子及光电设备、电信及增值业务行业受互联网行业影响也有所集中。此外医疗健康和机械制造仍是投资热点。 投资阶段分析 2011年初创期投资明显上升，披露的初创期投资316起，投资金额为18.0亿美元。同比增长276.2%。扩张期投资787起，投资金额67.06亿美元，同比增长73%。成熟期投资203起，投资金额为27.18亿美元，同比增长170.7%。 退出方式分析 2011年，退出交易活跃，中国创投机构共发生435笔退出交易，较2010年388笔涨幅达12.1%。IPO上市退出299笔，占69%。相比2010年IPO比例86%减少，而非IPO退出比例快速增加。 投资地区分析 2011年创投机构投资地区仍然以北京、上海、江苏、浙江、深圳等一级城市和同步沿海为主。其中北京投资案例数量为333个，投资金额35.03亿美元，独占鳌头。上海、深圳两地的投资金额增长较快。 总结 中国创投市场经过2009年的调整，为市场高速发展积蓄力量，2010年到2011年政策环境进一步完善，本土机构投资群体进一步扩容，且在高投资回报的吸引下，投资热情高涨，2011年中国创业投资市场进入高速发展阶段。 从行业角度看，互联网、医疗健康等行业是中国创投主要投资领域，同时电信及增值和电子光电设配涌现出投资机会。 互联网行业中，电子商务仍将保持高速发展。对电子商务领域全新投资机会的挖掘一级对已获得投资机构资金支持的企业的后续投资也是投资方向之一 移动设配的更新升级，移动互联网的覆盖扩张。对电子光电设配的研发和对移动终端的软件开发的要求越来越高，随之而来的投资商机越来越多。手机等移动互联网终端所带来的业务都可能成为具有增长潜力的项目领域。 * * 清科研究中心数据显示，至2011年11月，中国私募股权投资市场共募集完成204之私募基金，同比增长175.7%，创造基金募集数量新纪录。 由于新兴机构募集基金数量较多，此类机构由于缺乏历史业绩导致募资规模通常较小，募集金额335.8亿美元，同比也增长27.2%。 从募集数量和金额上看，成长基金募资占主要力量，房地产基金数量快速增多。 2011年前11月中国私募股权投资市场完成投资交易654起，同比增长113.0% 投资交易总额已大幅超越去年水平，完成投资金额238.1亿美元，同比增长155.6 2011年VC募集情况 2011年VC投资情况 根据清科研究数据显示，中国VC基金共募集323只，金额达264.6亿美元。投资方面，中国创业投资市场完成投资案例1401起，同比增长98.2%，市场披露投资金额117.3亿美元，同比增长163.8%。