河南中孚实业股份有限公司首次公开发行股票招股说明书摘要.docVIP

河南中孚实业股份有限公司首次公开发行股票招股说明书摘要 　　主承销商： 中国银河证券有限责任公司　　董事会声明　　发行人董事会已批准本次公开发行股票的招股说明书及本摘要，全体董事承诺其中不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。　　中国证监会、其他政府机关对本次发行所做的任何决定或意见，均不表明其对本发行人股票的价值或投资者收益的实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。　　根据《证券法》等的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责，由此变化引致的投资风险，由投资者自行负责。　　本招股说明书摘要的目的仅为向公众提供有关本次发行的简要情况，招股说明书全文同时刊载于上交所网站（）。投资者在作出认购决定前，应仔细阅读招股说明书全文，并以全文作为投资决定的依据。　　特别风险提示　　本公司特别提醒投资者注意风险因素中的下列风险：　　1．氧化铝占本公司电解铝生产成本的44％左右，其价格的变化对公司效益影响较大，公司今后仍将面临因氧化铝价格上涨而导致效益下降的风险。　　2．在公司发电机组检修期间，公司从豫联集团购电来满足公司生产正常用电。若豫联集团的发电机组或本公司的7＃机组不能在2003年底前改造为热电联产机组而被关停，以及随着本次募集资金拟投资的主要项目320KA 超大容量预焙槽工业化技术开发项目的建成投产，公司将不得不外购电力来满足电解铝的生产需要，这将增大公司生产成本，对公司的经营效益产生一定影响。　　3.公司生产的电解铝以本地销售为主，其中河南明泰铝业有限公司等五家客户2001年向本公司的采购额占公司当年销售额的59.24％，公司存在对主要客户依赖的风险。　　4．公司1999年底、2000年底和2001年底的资产负债率分别为77.00％、68.91％和63.63％，同时公司2001年末的流动比率和速动比率仅为0.36和0.19，因此存在一定的债务清偿风险。　　5．本公司没有专门的研究开发机构，缺乏独立完整的技术开发能力，公司拟利用本次募集资金投资的320KA超大容量预焙槽工业化技术开发项目由贵阳铝镁设计研究院负责设计、安装和调试，存在对外技术依赖的风险。　　6．目前公司产品主要为电解铝，如果市场发生变化，电解铝出现销售困难或价格下降，将会对公司的经营业绩产生不利影响，因此存在产品结构单一的风险。　　7．本公司电力分公司至铝业分公司的输电线路及相关供电设施主要由本公司投资建设，公司勿需向电力管理部门缴纳过网费；公司计划新建两台12.5万千瓦发电机组，作为新增电解铝项目的自备电源，其自用部分亦不需缴纳过网费。如果将来国家电力政策发生变化，要求公司缴纳过网费，将增加公司生产成本，对公司的经营业绩将产生一定影响。如果国家电力政策调整，致使公司计划建设的2×12.5万千瓦火电机组建设项目立项未获批准，公司将从国家电网购买部分电力来满足电解铝生产的用电需求，这将增加公司的生产成本，对公司未来的效益产生一定不利影响。　　8．鉴于本公司与豫联集团在供电及部分共用辅助设施方面存在关联交易，故存在豫联集团利用关联交易损害本公司及中小股东利益的风险。　　发行简况　　●发行股票类型：人民币普通股　　●发 行 股 数：5,000万股　　●每 股 面 值：人民币1元　　●发 行 价 格：8.3元/股　　●募 集 资 金：41,500万元　　●发 行 日 期：2002年6月12日　　●申请上市证券交易所：上海证券交易所　　●主 承 销 商：中国银河证券有限责任公司　　●招股说明书签署日期：2002年5月31日　　释 义　　在本招股说明书摘要中，除文中另有说明外，下列词语具有以下特定含义：　　本公司、公司或发行人 指 河南中孚实业股份有限公司。　　豫联集团 指 河南豫联能源集团有限责任公司。　　主承销商 指 中国银河证券有限责任公司。　　本次发行 指 本次向社会公众公开发行5,000万股人民币普通股。　　股票、新股 指 由中国证监会证监发行字[2002〗 28 号文批准本公司发售的5,000万股、每股面值为1元的人民币普通股股票。　　内部职工股 指 本公司成立时和增资扩股时公司职工认购的股份。　　承销团 指 以中国银河证券有限责任公司为主承销商而组成的本次股票发行承销机构。　　承销协议 指 河南中孚实业股份有限公司与中国银河证券有限责任公司签订的本次新股发行承销协议。　　《分析报告》 指 由国务院发展研究中心产业经济研究部、清华大学经济管理学院、中国有色金属工业技术开发交流中心和中国有色金属协会科学技术部共同编写的《河南中孚实业股份有限公司铝电合一经营环境与发展前景分析报告》。