谈谈商业银行利率市场化下的资产负债管理_简小兵.pdfVIP

海南金融 !#$$ %#$$’ 年第 期 经 营 管 理 ! # ! 谈谈商业银行 利率市场化下的资产负债管理 ! # !简小兵 胡云龙 王立蓉 ! 中国工商银行海南省分行，海口市 ； 中国人民银行广州分行监管办，海口市 ) #$ # %’$’( ( # %’’% 摘 要：从 年 月 日起，中国人民银行放开外币贷款利率，这意味着我国利率市场 ! ( ! # 化改革已迈出坚实的一步。本文围绕利率市场化形势下商业银行实行资产负债管理的意义和 作用，分析利率市场化后商业银行所面临的利率风险，借鉴国际先进商业银行在防范利率风 险、开展金融创新及强化资产负债管理等方面的成功经验，着重阐述了规避利率风险、完善资 产负债机制的一些主要管理方法和措施。 关键词：利率市场化；资产负债管理；商业银行 随着我国利率市场化进程的加快，商业银行在 条件下参与利率市场化的进程中，因此加强对利率风 资产负债管理中所面临的利率风险也将逐渐显现。因 险的分析研究，强化利率风险管理意义重大。 此，加强对利率风险的分析、研究，强化利率风险管理， 利率市场化后，我国商业银行面临的利率风险主 完善资产负债管理机制，是我国商业银行在利率市场 $ % 利率敏感性缺口风险，即某一时期内银 要表现为：# 化条件下必须认真研究的一项重要而又紧迫的课题。 行需要重新调整利率的风险与需要重新调整利率的负 一、商业银行所面临的利率风险 债数量不相等时，银行再吸收存款或发放贷款时要蒙 利率风险是指在一定的时期内由于利率的变化和 受损失的利率风险。$ ! % 利率结构风险，即存贷款利率 资产负债期限的不匹配使商业银行造成净利息收入损 波动幅度不一致或短期存贷款与中长期存贷款利差波 失的可能性。从国际经验看，利率市场化过程中，商业 动幅度不一致造成的。$ % 内含选择权风险，即由于市 银行最容易出现经营危机。只要存在资产负债的不匹 场利率的变动使客户选择提前还款或提前取款而造成 配，就存在着利率风险。影响利率水平的因素众多，把 银行损失的风险。 握和预测市场利率水平的难度更大，利率波动的频繁 二、商业银行资产负债管理的主要方法 加大了这种风险。由于我国商业银行是在没有经验的 商业银行资产负债管理的核心内容之一就是利率 风险管理，它运用现代化的管理方法及技术手段，建立 作者简介：简小兵，男，毕业于西南财经大学； 了一整套防御利率风险的管理方法，增强了银行在调 胡云龙，男，毕业于上海财经大学； 王立蓉，女，毕业于西南财经大学。 整资产负债结构方面的灵活性和应变力，从而增加了 ’! 海南金融 !#$$ %#$$’ 年第 期 经 营 管 理 #$$ % # 银行驾驭利率风险的能力。其主要方法有： 性差额，从