英威腾：国信证券股份有限公司关于公司使用超额募集资金投资“年新增500套高压变频器扩 2011-04-06.pdfVIP

国信证券股份有限公司关于英威腾使用超额募集资金投资“年新增 500 套高压变频器扩建项目”的核查意见 根据《证券发行上市保荐业务管理办法》、《深圳证券交易所股票上市规则》、 《中小企业板信息披露业务备忘录第29 号：超募资金使用及募集资金永久性补 充流动资金》等有关规定，作为深圳市英威腾电气股份有限公司（以下简称“英 威腾”或“公司”）首次公开发行的保荐人，国信证券股份有限公司（以下简称 “国信证券”或“保荐人”）对英威腾使用部分超募资金对外投资进行了认真、 审慎的调查。核查的具体情况如下： 一、保荐人进行的核查工作 国信证券保荐代表人通过与公司董事、监事、高级管理人员等人员交谈，查 询了募集资金专户，查阅了超募资金使用计划的信息披露文件、董事会 《关于公 司使用部分超募资金投资 “年新增500套高压变频器扩建项目”的议案》、《公司 “年新增500套高压变频器扩建项目”的可行性研究报告》等相关文件，组织召 开了有关此事项的沟通会议，对其超募资金使用的合理性、必要性、有效性进行 了核查。 二、首次公开发行股票募集资金情况 经中国证券监督管理委员会 “证监许可【2009】1359 号”文核准，公司首 次公开发行人民币普通股1,600 万股，每股发行价格为人民币48 元，募集资金 总额为768,000,000 元，扣除发行费用27,105,329 元，本次募集资金净额为 740,894,671 元。深圳市鹏城会计师事务所有限公司对上述募集资金到位情况进 行了审验，并出具了深鹏所验字[2010]007号《验资报告》。 根据公司2009 年2 月8 日临时股东大会决议和《深圳市英威腾电气股份有 限公司首次公开发行股票招股说明书》，公司首次公开发行股票募集资金投资项 目为年新增20万台低压变频器扩建项目和年新增1,200台中压变频器扩建项目， 投资金额合计16,000 万元，本次发行超募资金合计580,894,671 元。 1 根据2010 年9 月28 日公司第二届董事会第八次会议的相关决议，公司使用 超募资金人民币3,940 万元设立控股子公司徐州英威腾电气设备有限公司。 根据2011 年1 月14 日公司第二届董事会第十四次会议的相关决议，公司使 用部分超募资金人民币5,000 万元暂时补充流动资金。 根据财政部财会[2010]25号文《财部关于执行企业会计准则的上市公司和 非上市企业做好2010 年年报工作的通知》，公司2010 年发行权益性证券过程中 发生的信息披露费、路演推介费及上市酒会费等发行费用（人民币：9,090,329 元）调整记入2010 年期间费用。 根据2011 年3 月15 日公司2010 年年度股东大会会议的相关决议，公司使 用部分超募资金人民币15,140 万元，投资入股上海御能动力科技有限公司的议 案。 截至2011 年3 月31 日，公司剩余超募资金为人民币349,185,000 元。 三、对外投资概述 为提高募集资金使用效率，实现公司产品结构创新，形成公司新的核心竞争 力和提升盈利能力，遵循股东利益最大化的原则，公司第二届董事会第十八次会 议审议通过了《关于公司使用部分超募资金投资“年新增500 套高压变频器扩建 项目”的议案》的议案，具体如下： 1、项目情况： 1.1、项目名称：年新增500 套高压变频器扩建项目 1.2、项目投资规划：项目新增总投资7200 万元，其中新增建设投资5200 万元，铺底流动资金2000 万元。 1.3、项目投资使用方案 新增建设投资分两年投入，其中第一年投入2900 万元，第二年投入2300 万元。 流动资金按生产需要在第2 年开始逐年投入。 2 1.4、项目经济效益预计分析 项目新增总投资7200 万元，产业化项目实施后，达产年可实现年新增营业 收入30780 万元，年新增利润总额3918.1 万元，年新增所得税、营业税金及附 加657.7万元，税前投资财务内部收益率为46.9%,资本金财务内部收益率为62%， 说明项目的盈利能力较好，税前投资回收期3.9 年。 项目的盈亏平衡点为BEP=59.8%，说明当项目的生产能力达到59.8%的生产 负荷以上时，项目就可盈利。