《农产品价格与通货膨胀的动态关系与溢出效应研究》.pdfVIP

第30卷第3期 统计与信息论坛 2015年3月 V01-30No．3 Statistics＆InformationForum Mar．。2015 【统计应用研究】 农产品价格与通货膨胀的动态关系与溢出效应研究 王进1，冯梦雨2 (1．延安大学经济与管理学院，陕西延安716000；2．中国人民银行延安市中心支行，陕西延安716000) 摘要：基于结构向量自回归模型框架，考察农产品价格与通货膨胀之间的动态关系。考察结果表明，农 产品随机冲击不会显著影响通货膨胀上升，通货膨胀对农产品价格的影响大于农产品价格对通货膨胀的影 响。通货膨胀、农产品价格波动的主要因素来自供给、需求以及货币政策的随机冲击，农产品自身随机冲击 的影响较小。在剔除农产品价格随机冲击因素后的核心通货膨胀指标能够更真实反映宏观经济供给需求变 化，为货币政策调控提供通胀指标参考和帮助。基于均值波动溢出效应模型的分析表明，农产品价格与通货 膨胀在均值层面上不存在必然的溢出关系，但在波动层面则表