2010-dea-7金融海嘯後外商銀行在台分行之經營績效評估.ppt

DEA應用於金融海嘯後外商銀行在台分行之經營績效評估 指導教授 : 喻奉天 第七組 M9901903 曾詠淮 M9901911 韓萱穎 M9908922 張國賀 M9909906 徐豐文 M9909916 黃文星 Agenda 前言 前言-研究背景 雷曼兄弟財務陷入困境，於2008年9月15日向紐約法院申請，正式向外界宣布破產，短短一紙聲明，結束了一家158年歷史的公司。 各國央行及全球十大金融機構採取措施以提升流動性及舒緩信用緊縮問題 失業問題嚴重、民間消費和民間投資不足。 前言-研究動機 自從2008年9月15日美國雷曼兄弟公司倒閉以來，至2009年底，已有一年多的時間。到底，這一時經濟大壞下，外商銀行在台分行的經營績效熟優孰劣？ 供企業在選擇往來外商銀行參考。 提供外商銀行在台經營的參考。 提供主管機關做為金融監理的參考。 文獻回顧 文獻回顧 文獻回顧 銀行業屬服務業，其生產過程與製造業有所不同，因其產出乃非實體產出，難以直接量化，一般學者在面對此問題時仍看法分歧，故其界定常隨著學者研究的目的與觀點而不同。 「生產法」（Production Approach） 「中介法」（Intermediation Approach） 「資產法」（Asset Approach） 在國內外文獻上以上述三種較常為學者所採用。 文獻回顧 （一）生產法（Production Approach） 此法認為銀行是運用資本和勞動的投入，來生產各種存款、放款帳戶的廠商。投入項為資本、勞動與營業成本。 產出項為每一期間內的存、放款的交易次數或帳戶數量來衡量 ，而其總成本僅考慮營運成本 ，而不包括利息費用的資金成本。 Benston(1965)為此法的創始者， 文獻回顧 （二）中介法（Intermediation Approach） 考量銀行為金融商品或服務之中介機構，其利用吸收存款與提供放款以獲取利潤。 銀行扮演資金流量移轉的中介角色，因此多以放款、盈餘及投資金額作為產出項目的衡量。 以各種資金成本（包括利息費用、勞動、資本及營運成本等）作為投入項目。 在中介說部份，將存款視為投入項或產出項的文獻皆有，若將存款置於產出項通常即以生產要素（如勞動、資本、營運費用等）為投入項。實際上存款或放款被視為投入項與否，視研究的目的與重點而定。 文獻回顧 （三）資產法（Asset Approach） 資產法視銀行為存款者與放款者的中介機構。 以資產負債表的概念區分投入產出項，即屬於負債面之存款及其他負債為投入項。屬於資產面之放款及其他資產作為產出項。 此法為中介法的延伸，用以區分投入與產出的變數較容易。 研究流程 研究流程 研究流程-選定DMU 外商銀行在台分公司於2009年底依據金管會銀行局的資料顯示：共有32家。 其中花旗、渣打、香港上海匯豐、星展及荷蘭銀行共5家除經營企金業務外亦有經營消金業務。 道富、美聯、富國、巴克萊及瑞士信貸等5家於2009年底放款餘額為0。 此次研究分法DEA必須所有DMU有相同比較基礎，因此將上述10家排除，以其餘的22家作為評估的DMU。 研究流程-選定DMU 研究流程-投入與產出的選定 綜合 生產法、中介法與資產法 外商銀行在台分行少有資產 收取存款、放出貸款 利息成本 利息收益 員工數 不如 用人費用 其他費用經常受到單一DMU的特殊事件會有特別影響 研究流程-投入與產出的選定 研究流程-DEA模式選取 CCR 投入導向模式 BCC 投入導向模式 BCC 產出導向模式(僅用來驗證DMU在規模不同時確實會有不同之效率)。 研究流程-檢查DEA模式限制項 DMU數量一般約需為投入產出項目合之兩倍：本研究共有6項投入產出項目，而DMU有22家；符合。 Dyson (2001)： DMU數量從嚴，應為投入產出項目乘積之兩倍以上，本研究為4投入及2產出，乘積為8，而DMU有22家；符合。 受評估DMU為22家並沒有多出嚴格標準16太多，應能避免外部因素的干擾。 研究流程-檢查DEA模式限制項 所有投入產出項目單位及數量皆為新台幣百萬元，資料性質皆相同。 資料中所有為0的項目皆以0.0000001帶入，或是與相同類型資料合併。 有出現負數的數字者，均進行加值轉換。 22家DMU皆為同性質(外商在台分行)，經營目標皆為營利事業，皆有相似業務內容(以企金放款業務為主) 。 研究方法 研究方法-資料包絡分析法 資料包絡分析法(data envelopment analysis, DEA) 透過數學線型規劃(linear programming)的方式，產生一組最適的權數，俾能客觀地結合多項投入與多項產出項目，化約成一個綜合指標，以衡量個別企業的資源使用效率。 包括兩種常見的主要模型： (1) CCR--DEA 模型