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Chapter 7 Central Bank 中央银行产生 中央银行制度的需求： 货币统一发行 票据清算 最后贷款人 金融管理 中央银行的形成有两种形式：一种是由商业银行演变而 来，如英格兰银行（1897年）；另一种是在政府的设计下 直接担负央行职能而设立的，如美国的联邦储备系统（ 1913）年，以及二战后许多发展中国家建立的央行。 中央银行制度的类型 一、单一式中央银行制度 单一式中央银行制度是指国家建立独立的中央银行机构，使之全面行使中央银行职能的中央银行制度。 这种类型又分两种情况： 1、一元式中央银行制度，是指一个国家只设立一家统一的中央银行机行使中央银行的全部权力和履行中央银行的全部职责，中央银行机构自身上下是统一的，机构设置一般采取总分行制，逐级垂直隶属。 目前大多数国家都实际这种体制，如英国、法国、中国（1983年以后）、日本等。 2、二元式中央银行制度，是指在一国之内建立中央和地方两级相对独立的中央银行机构。 中央级中央银行和地方级中央银行在货币政策方面是统一的，中央级中央银行是最高金融决策机构，地方级中央银行要接受中央级中央银行的监督和指导。 但在货币政策的具体实施、金融监管和中央银行有关业务的具体操作方面，地方级中央银行在其辖区内有一定的独立性，与中央级中央银行不是总分行关系，而是按法律规定分别行使其职能。 目前，美国、澳大利亚等实行这种中央银行制度。 二、复合式中央银行 复合式中央银行制度是指国家不单独设立专司中央银行职能的中央银行机构，而是由一家中央银行与商业银行职能于一身的国家大银行兼行中央银行职能的中央银行制度。 前苏联、1990年以前的东欧国家和1983年前的中国实行这种制度。 三、准中央银行制度 准中央银行制度是指某些国家或地区不设通常完整意义上的中央银行，而设立类似于中央银行的金融管理机构执行部分中央银行的职能，并授权若干商业银行也执行部分中央银行职能的中央银行制度。 例如：香港的金融管理局属于准中央银行制度。 60年代以前，香港基本上没有金融监管。1993年4月1日香港成立了金融管理局，集中行使货币政策、金融监管和支付体系的职能，但货币发行仍由渣打银行、汇丰银行负责，1994年5月1日起，中国银行香港分行成为香港第三家发钞银行。 .hk/hkma/cindex.htm 四、跨国中央银行制度 跨国中央银行制度是指由参加某一货币联盟的所有成员国联合设立机构，在成员国内部统一行使中央银行职能的中央银行制度。 目前，跨国中央银行制度主要有欧洲共同体的中央银行、西非货币联盟的中央银行、中非货币联盟和中非国家银行、东加勒比海货币管理局等。 欧洲中央银行 欧洲中央银行（European Central Bank ECB) 是根据 1992年《马斯特里赫特条约》的规定于1998年7月1日正式成立 的，其前身是设在法兰克福的欧洲货币局。欧洲央行的职能是 “维护货币的稳定”，管理主导利率、货币的储备和发行以及 制定欧洲货币政策；其职责和结构以德国联邦银行为模式，独 立于欧盟机构和各国政府之外。 从制度架构上讲，欧洲中央银行由两个层次组成：一是欧 洲中央银行 二是欧洲中央银行体系。后者除欧洲中央银行外， 还包括所有参加欧元区成员国的中央银行。前者具有法人身份 ，而后者没有。欧洲中央银行为欧元区内所有国家制定统一货 币政策，然后交由各成员国中央银行去实施。各国中央银行将 失去独立性，从而事实上成为欧洲中央银行的分行。所有欧元 区成员国都须按其人口和GDP总值的大小向欧洲央行认购股本。 15个欧元区国家：德国、法国、意大利、荷兰、比利时 、卢森堡、爱尔兰、希腊、西班牙、葡萄牙、奥地利、芬兰 、斯洛文尼亚、塞浦路斯、马耳他15国 Formal Structure of the Fed Federal Reserve Districts 中国人民银行结构 中国人民银行属于一元式的单一中央银行制度，有中国 人民银行总行及其分支机构组成，分支行接受总行的垂直领导 1998年底，人行分支机构体系发生了重大变化：由按行政 区域设立分支机构 按经济区域设立分支机构，原来省级 分行被撤销，新的人行组织结构分为四级： 总行——九大跨行政区分行和两个总行营业管理部——省 市中心支行——县支行 9个跨行政区分行分别为：沈阳分行（辖黑龙江、吉林、辽 宁），天津分行（辖天津、河北、山西、内蒙古），济南分行 （辖山东、河南），广州分行（辖广东、广西、海南），武汉 分行（辖湖北、湖南、江西），成都分行（辖四川、贵州、云 南、西藏），西安分行（辖陕西、甘肃、青海、宁夏、新疆） 两个总行营业管理部分别设在北京和重庆。 中国人民银